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迈为股份(300751)经营总结    日期:
截止日期2018-06-30
信息来源招股说明书
经营评述
    第六节 业务与技术
    一、公司主营业务、主营产品及变化情况
    (一)公司主营业务
    公司是一家集机械设计、电气研制、软件算法开发、精密制造装配于一体的高端设备制造商,公司的主营业务是智能制造装备的设计、研发、生产与销售。目前,公司所提供的主导产品太阳能电池丝网印刷生产线成套设备不仅满足了国内市场的需求,改变了我国太阳能电池丝网印刷设备主要依赖进口的局面,同时也实现了设备的海外销售,为国产智能制造装备的出口做出了贡献。
    (二)主营产品
    1、产品概述
    公司主营产品为太阳能电池丝网印刷生产线成套设备,包括核心设备全自动太阳能电池丝网印刷机和自动上片机、红外线干燥炉等生产线配套设备。随着太阳能光伏行业竞争的加剧,终端应用厂商出于降低生产成本的考虑,愈发重视太阳能电池片的产量、碎片率和转换效率等指标。其中,丝网印刷作为太阳能电池片生产的关键工序,对提高上述指标起着至关重要的作用。
    公司所研发的太阳能电池丝网印刷生产线涵盖新型图像算法及高速高精
    软件控制技术、高精度栅线印刷定位及二次印刷技术、双头双轨印刷技术、丝网角度调整技术、高速恒压力印刷技术、卷纸柔性传输技术等多项先进核心技术。
    上述技术的成熟应用,显著提高了公司产品太阳能电池丝网印刷生产线所产电池片的产量,同时也减小了电池片印刷过程中的碎片率。此外,公司还首次实现了国产太阳能电池丝网印刷设备在二次印刷领域的突破,大大提高了设备的印刷精度,从而提升了电池片的转换效率。
    根据客户的不同需求,公司既可以提供太阳能电池丝网印刷生产线成套设备,也可以单独提供其中的单机设备,公司产品情况如下:
    序号 设备名称 图片
    1太阳能电池丝网印刷生产线成套设备(整线)全自动太阳能电池丝网印刷机
    3 自动上片机
    4 红外线干燥炉
    5 自动缓存机
    6 自动翻片机
    7 自动冷却机
    8 烧结炉
    9 太阳模拟器
    10 检测机
    11 自动分选机
    2、发展情况
    公司产品具有技术密集型的特征,涵盖机械加工、电气装配、软件开发等多个领域的知识技能,专业性较强。公司自成立以来,始终致力于太阳能电池丝网印刷生产线的开发,产品也历经单头单轨丝网印刷生产线、双头双轨丝网印刷生产线等众多突破性发展。公司产品的具体发展历程和特点如下:
    3、主要产品及特点
    公司提供的产品主要为太阳能电池丝网印刷生产线成套设备,主要应用于光伏产业链的中游电池片生产环节,光伏产业链如下图所示:
    在光伏产业链中,太阳能电池片的生产过程是将硅片生产为能够实现光电转换的太阳能电池片的过程,该生产过程对光伏下游应用端产品的性能、成本等关键指标起着至关重要的作用。太阳能电池片的生产过程涉及众多工序,前序工序主要为硅片的工艺处理环节,后序工序主要为硅片的印刷、烧结和测试分选环节。
    报告期内,发行人主要产品太阳能电池丝网印刷生产线成套设备是指至少能完成太阳能电池三道丝网印刷工序的设备组合,由于丝网印刷的后道工序依次为烧结和测试分选,客户出于便捷性考虑,在购买丝网印刷工序设备时会选择购买烧结工序和测试分选工序设备。烧结工序关键设备烧结炉、测试分选工序关键设备太阳模拟器与太阳能电池丝网印刷机的核心技术、生产工艺各异,发行人外购取得烧结炉和太阳模拟器。发行人主要产品太阳能电池丝网印刷成套设备涵盖范围如下:
    太阳能电池丝网印刷成套设备涵盖范围
    基础配置设备(丝网印刷) 根据客户需要配置设备(烧结、测试分选)自制设备 外购设备 自制设备 外购设备丝网印刷生产线(核心设备丝网印刷机、配套设备自动上片机、红外线干燥炉、自动缓存机、自动翻片机、自动冷却机等)- 检测机、分选机太阳模拟器、烧结、光衰炉等公司所提供的太阳能电池丝网印刷成套设备主要用于电池片生产的后序工序,在整个电池片生产的过程中扮演着重要角色,太阳能电池片生产过程如下图所示:(虚线方框内表示公司太阳能电池丝网印刷成套设备所涉及环节)
    公司自成立以来便致力于太阳能电池丝网印刷生产线的开发,目前产品主要分为单头单轨丝网印刷生产线与双头双轨丝网印刷生产线。
    (1)单头单轨丝网印刷线
    单头单轨太阳能电池丝网印刷生产线可分为 SL与 SL-DP,后者系 SL系列产
    品的一次重大突破。传统 SL 印刷线将三道印刷工序和两道烘干工序连线,并在
    印刷后增加烧结、测试和分选等工序,形成一条集印刷、烘干、烧结、测试、分
    选为一体的流水型自动化生产线,通常由三台印刷机与其他配套设备组成,其中配套设备的设置会根据客户的不同需求进行适当调整。
    伴随着光伏产品应用端对电池片转换效率提出更高的要求以及下游太阳能
    电池生产企业成本下行压力的增加,太阳能电池片印刷领域的“二次印刷”也随之应运而生。“二次印刷”技术即在硅片第一层浆料的基础上,相同位置进行第二次印刷,从而实现更窄、更高导线的印制,合理地实现了栅线的高宽比最大化,提高了太阳能电池片的转换效率。实现二次印刷的主要设备为高精度丝网印刷机,公司提供的高精度丝网印刷机,采用 5个摄像头的配置,并借助一系列复杂的机械视觉系统,能精准的实现硅片与印刷头的定位,确保第二组导线印刷在第一组之上。该设备的研发成功不仅促进了公司单头单轨丝网印刷生产线的发展,也填补了国产设备在二次印刷领域的空白,实现了国产设备在太阳能电池丝网印刷领域的一次巨大突破。在传统 SL 印刷线的三道印刷工序后增加一台用于二次叠印的高精度丝网印刷机,并配合相应配套设备,便构成带有二次印刷功能的
    SL-DP印刷线,该生产线对于提高太阳能电池片的转换效率有着重要意义。SL-DP
    生产线运行的主要过程如下:
    (2)双头双轨丝网印刷线双头双轨太阳能电池丝网印刷生产线是建立在单头单轨太阳能电池丝网印
    刷生产线平台基础上的自动化生产线,该生产线主要利用双通道丝网印刷机将两条印刷线有机结合在一起,且并联的两条印刷线能实现独立地运作,其与单头单
    轨太阳能电池丝网印刷生产线的对比如下表所示:
    项目 双头双轨 单头单轨核心设备
    核心设备为双通道丝网印刷机,双通道丝网印刷机的两端分别设有一条印刷传送带与一个印刷头。
    核心设备为单通道丝网印刷机,单通道丝网印刷机只设有一条印刷传送带与一个印刷头。
    整线布局双通道丝网印刷机与其他辅助设备进行合理的连接可实现两条印刷工序的有效并联。
    单通道丝网印刷机与其他辅助设备相连接
    形成一条印刷工序。
    占地面积长度较长,在相同产能下,与单头单轨相比,设备的占地面积较少。
    长度较短,在相同产能下,与双头双轨相比,占地面积更大。
    运行过程
    可以在一条线停机时另一条线继续工作,且
    使用高速集成总线控制,更快速,稳定,可靠。
    某一工序更换丝网时整条生产线都需要停下来。
    此外,目前公司所提供的双头双轨太阳能电池丝网印刷生产线均可以实现二次印刷,即将双通道丝网印刷机与双通道高精度丝网印刷机串联,并配合其他配套设备,形成两条可独立运作的并带有二次叠印功能的双头双轨太阳能电池丝网印刷生产线。
    装备的发展目的主要是为了满足生产工艺的需要,对于太阳能光伏产业而言,提高印刷生产线的产能、降低电池片的碎片率、提升电池片光电转换效率,从而降低生产成本一直是产业发展的目标。随着产业的不断发展和自身科研能力的不断提升,公司的产品也几经发展,带有二次印刷功能的单头单轨丝网印刷线和双头双轨丝网印刷线以其显著的优势成为公司的主推产品。
    (三)报告期内公司主营业务变化情况报告期内,公司营业收入按行业及产品类型划分的构成情况如下所示:
    应用行业产品类型
    2018 年 1~6 月 2017 年 2016 年 2015 年金额(万元)比例
    (%)金额(万元)比例
    (%)金额(万元)比例(%)金额(万元)比例
    (%)太阳能光伏行业太阳能电池丝网印刷成套设备
    30555.30 85.70 38598.71 81.10 31259.14 90.53 8913.68 85.83
    单机 4434.63 12.44 8063.19 16.94 2608.02 7.55 1182.96 11.39
    配件 662.30 1.86 803.46 1.69 415.29 1.20 52.23 0.50电子装配行业
    其他 - - 126.58 0.27 247.09 0.72 235.80 2.27
    合 计 35652.23 100 47591.93 100 34529.54 100 10384.67 100
    注:单机设备是指公司单独销售的非成套设备,包括丝网印刷机、自动上片机、红外线干燥炉、自动缓存机、自动冷却机、烧结炉、太阳模拟器、检测机、分选机等。
    报告期内,公司主营业务未发生重大变化。
    (四)主要经营模式
    1、采购模式
    公司产品生产所需要的主要原材料可以分为标准件、非标准件、外购设备和辅料及其他,具体如下表所示:
    类别 原材料名称标准件电气标准件
    电机、驱动器、PLC控制器、相机、传感器、光源、读数头、镜头、工控机、采集卡、风扇、滤波器、光栅、断路器等机械标准件
    丝杆、模组、机械手、导轨、真空发生器、花键、气缸、接头、拖链、轴承、同步带等非标准件
    机架类 机架等机加件及机加半成品
    滚筒、导向轴等外购设备 太阳模拟器、烧结炉、外观检测设备等辅料及其他 胶合木箱、卷纸、接插件、线材等公司采购的标准件包含电气标准件与机械标准件,属于市场上通用的原材料,采购渠道畅通,供应充足。非标准件包含机架类原材料、机加件及机加半成品,其中机架类原材料系由供应商按公司的具体形状、尺寸等要求定制加工而成。
    外购设备主要为太阳能电池丝网印刷生产线成套设备中部分公司不生产的设备,包括太阳模拟器和烧结炉等。
    此外,由于太阳能电池丝网印刷生产线成套设备的生产工序繁杂,公司会将氧化等非核心工序委托外部的专业公司加工,从而提高生产效率。公司外协加工厂商的选择和管理流程与其他供应商保持一致。
    公司原材料采购工作由采购部负责。采购模式为生管部根据物料需求计划生成物料请购单,采购部获取生管部经审核通过的请购单后,在合格供应商名录中选择合格供应商数名,进一步审核确认供应商后生成采购单。公司以生产计划为依据进行采购,同时针对不同的原材料类别进行物料管控,控制存货水平。
    公司的具体采购流程如下:
    公司在采购方面对供应商进行严格的管理,根据供应商提供货品的品质、价格、交付期限和服务进行考察、评价,编制《合格供应商名录》,并对现有合格供应商进行持续的考核,确保其提供的货品符合公司的生产要求。对于选择新的供应商,公司谨慎执行《供应商控制程序》,由评审小组对供应商进行实地评审考核后,将合格的供应商录入《合格供应商名录》。
    2、生产模式
    公司的主营产品为太阳能电池丝网印刷生产线成套设备,由于客户对产品的需求往往存在一定的差异,公司需要根据客户的具体需求对生产线设备进行局部的个性化设计与调整。同时,公司成套设备中的部分设备可以标准化生产。因此,公司采取以销定产为主,备货生产为辅的生产模式。
    公司产品的生产过程由生产工程部、机加部主导,主要包括机械加工、电气布线、机械装配与调试检测。
    公司制定了专门的生产管理制度,各部门协同生产部门展开生产工作,通过内部的精细化管理,有效的控制了生产进度,保证了交货期,同时在保证产品质量的基础上满足客户对技术指标、工艺等的需求。公司的生产过程参见本招股说
    明书第六节“业务与技术”之“一、(五)主要产品的工艺流程图”。
    3、销售模式
    公司报告期内的主要产品为应用于太阳能光伏行业的丝网印刷生产线成套设备,其客户主要为国内外的太阳能电池片生产企业。公司报告期内均采用直销模式,与客户直接签订销售合同,约定销售价格、交货时间、付款条件、技术指标等内容。
    公司取得客户订单的方式,可以分为公司销售人员直接开拓客户取得订单和通过销售顾问取得客户订单两种方式,具体如下:
    (1)公司直接开拓客户方式
    公司设立有销售部,负责产品的销售和市场渠道的开拓,目前覆盖了国内华东、华南等大多数区域。在直接开拓客户方式下,公司销售人员直接与客户进行洽谈,达成实质性意向后取得订单。该方式有利于公司直接面对客户,掌握客户的直接需求,并将准确的信息快速地传达、反馈至公司的研发、生产部门,为客户及时、妥善地提供整体的解决方案。
    (2)销售顾问开拓客户方式
    1)采用销售顾问方式开拓客户的背景
    装备制造企业通常会在跨区域或跨领域进入陌生市场环境时,选择通过销售顾问模式加强自身的销售能力,尽快拓展市场。我国太阳能电池丝网印刷设备领域发展早期,国外领先企业 Baccini、Asys、DEK 等技术水平领先,但对我国市场并不熟悉,因此均选择寻找销售顾问帮助开拓客户。发行人进入丝网印刷设备领域时,国内市场基本被 Baccini 等国外领先企业垄断,同时发行人还面临在光伏行业缺乏品牌影响力和客户渠道的困难境地,处境和国外企业初入国内市场是相似的。此外,发行人初创时期资金实力及各项资源有限,无法快速培养和吸引有经验的优秀销售人才。因此,基于行业形成的特定习惯和快速提高市场占有率的考虑,发行人采取了销售顾问开拓的市场推广方式。通过销售顾问取得订单的方式,公司提高了在太阳能电池丝网印刷设备领域的市场份额,更为重要的是将销售网络覆盖到了越南、泰国、印度等海外地区。
    在该种方式下,销售顾问与客户进行洽谈,达成合作意向,销售顾问向公司进行报备,公司与客户直接签订销售合同,并向销售顾问支付相应的报酬。
    通过销售顾问取得订单时,销售合同的权利和义务主体是公司和客户,销售
    顾问仅收取佣金。销售合同的主要条款,如产品价格、结算方式等均严格按照公司现行政策执行,不经公司同意,销售顾问不得擅自更改销售合同的条款。
    公司在两种订单取得方式下收入确认时点、客户信用期、产品价格、产品售后服务等方面基本一致。
    公司两类取得客户订单方式的差异情况如下表所示:
    取得客户订单方式 直接开拓客户 销售顾问开拓产品类型
    太阳能电池丝网印刷成套设备、单机、配件及其他与直接开拓客户方式相同销售流程
    1)公司销售人员直接与客户洽谈,达成实质性意向后取得订单;
    2)公司与客户直接签订合同。
    1)销售顾问与客户洽谈,达成合作意向,销售顾问向公司进行报备;
    2)公司与客户直接签订合同。
    合同签订 公司直接与客户签订合同 与直接开拓客户方式相同资金结算
    合同签订时,客户支付一部分作为预付款;设备运抵客户现场,客户支付一部分;设备调试验收完成,客户支付一部分;设备验收后 1~2 年,客户支付剩余部分作为质量保证金。
    与直接开拓客户方式相同发货验收
    设备制造完成后,向客户发货;安装调试完成后进行验收。
    与直接开拓客户方式相同
    2)销售顾问的管理方式
    发行人制定了《销售顾问管理办法》并规定了销售顾问的准入条件、产品的价格管理等事项,发行人严格按照相关制度进行销售顾问的遴选、管理与合作。
    发行人选择销售顾问主要的条件包括:从事自动化设备销售的行业经验,有固定营业场所;拥有光伏行业的客户关系,在光伏行业已有成功推广经验;为顺利执行产品的销售业务及服务工作,销售顾问应在人员配置上做出合理安排,设置独立的产品部门,以履行其销售及服务工作等。
    发行人严格按照相关制度管理销售顾问,相关制度得到了有效执行。发行人与所有的销售顾问均签订了销售顾问协议,并按照协议计提和支付销售佣金。报告期内,发行人计提的销售佣金及支付的销售佣金金额严格按销售顾问协议执行,发行人计提的销售佣金真实、准确、完整,并按约定支付销售佣金。发行人与销售顾问专门签署了防止商业贿赂协议,且发行人的客户基本是光伏行业内的大型企业,客户采购有完善的招投标程序或内部评审程序,合同中均有防止商业贿赂的条款。发行人采用销售顾问拓展市场不涉及商业贿赂、利益输送等行为。
    发行人计提的销售佣金及支付的销售佣金金额与销售顾问协议约定相符,不
    存在销售顾问为发行人代垫费用、承担成本的情形。
    3)主要销售顾问的情况
    报告期内发行人主要销售顾问的基本情况如下:
    ①苏州汇创达电子科技有限公司
    公司全称 苏州汇创达电子科技有限公司
    成立时间 2012年 03 月 31日
    注册资本 50万元
    股权结构 王会持股 51%,林春辉持股 49%控股股东及实际控制人 王会主营业务
    研发、销售、上门维修、租赁:电子生产设备及耗材、光伏设备及耗材,并提供相关技术咨询;销售:电子设备、机械产品、节能产品、仪器仪表、自动化
    设备、五金机电产品、化工产品、办公用品;经济信息咨询;商务咨询服务。
    (依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)与发行人股东、实际控制人、董监高及其他核心人员的关系不存在关联关系
    ②苏州汇丰理想电子科技有限公司
    公司全称 苏州汇丰理想电子科技有限公司
    成立时间 2016年 06 月 03日
    注册资本 500万元
    股权结构 王会持股 80%,张帆持股 20%控股股东及实际控制人 王会主营业务
    研发、租赁、上门维修、销售:电子设备及耗材、光伏设备及耗材,并提供相关技术咨询;经济信息咨询、商务信息咨询服务;销售:电子设备、机械产品、节能产品、仪器仪表、自动化设备、五金机电产品、化工产品、办公产品。(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)与发行人股东、实际控制人、董监高及其他核心人员的关系不存在关联关系
    ③苏州恒慧致创电子科技有限公司
    公司全称 苏州恒慧致创电子科技有限公司
    成立时间 2016年 05 月 27日
    注册资本 100万元
    股权结构 周院华持股 50%,梁永恒持股 50%
    控股股东及实际控制人 周院华、梁永恒共同控制主营业务
    电子设备及产品、电子耗材、光伏设备及耗材研发、销售、租赁;机械设备、节能产品、仪器仪表、自动化设备、五金配件、机电产品、化工产品(不含危化品)、办公用品、劳保用品销售及提供上述相关产品的技术咨询服务;佣金代理(不含拍卖);商务信息咨询。(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)
    与发行人股东、实际控制人、董监高及其他核心人员的关系不存在关联关系
    ④Bergen Associates Pvt Ltd.
    公司全称 Bergen Associates Pvt Ltd.成立时间 1987年 10 月 30日
    注册资本 1000万印度卢比股权结构
    Rajinder Kumar Kaura 72.26%
    Chand Bala Kaura 4.24%
    Dhruv Kaura 17.40%
    Pardeep Kaura 1.27%
    Rajinder Kumar Kaura HUF4.83%
    控股股东及实际控制人 Rajinder Kumar Kaura
    主营业务 销售服务业
    与发行人股东、实际控制人、董监高及其他核心人员的关系不存在关联关系
    ⑤KOREA ILLIES ENGINEERING CO. LTD.公司全称 KOREA ILLIES ENGINEERING CO. LTD.成立时间 1995年 11 月 21日
    注册资本 230500.50万韩元
    股权结构 Foreign-Invested EnterpriesILLIES EAST ASIA LIMITED 100%
    控股股东及实际控制人 ILLIES EAST ASIA LIMITED
    主营业务 提供商业服务
    与发行人股东、实际控制人、董监高及其他核心人员的关系不存在关联关系
    ⑥台湾港建股份有限公司
    公司全称 台湾港建股份有限公司
    成立时间 1977年 06 月 14日
    注册资本 36288.89万台币
    控股股东及实际控制人
    百慕达商王氏港建国际(集团)有限公司持股 67.44%(台湾港建股份有限公司系台湾上市公司)主营业务
    提供专业的设备代理服务,包括:印刷电路板设备、半导体设备、太阳能设备、光储存媒体设备、化学材料设备、液晶显示器设备以及上述设备的应用软体。
    与发行人股东、实际控制人、董监高及其他核心人员的关系不存在关联关系
    4)通过销售顾问开拓取得的收入情况
    报告期内按照获取客户订单方式划分的销售收入情况如下:
    单位:万元获取客户订单方式
    2018 年 1~6 月 2017 年度 2016 年度 2015 年度金额比例
    (%)金额比例
    (%)金额比例
    (%)金额比例
    (%)直接开拓客户
    25796.13 72.35 31585.00 66.37 18579.82 53.81 10305.91 99.24销售顾问开拓
    9856.09 27.65 16006.93 33.63 15949.72 46.19 78.76 0.76
    合 计 35652.23 100.00 47591.93 100.00 34529.54 100.00 10384.67 100.00
    如上表所示,报告期内公司产品按照获取订单方式划分的收入分布存在波动性。公司主营产品太阳能电池丝网印刷成套设备受客户新建、扩充产能或生产线升级换代等投资计划影响,由于订单的金额和时间存在差异,完成验收确认收入的金额及时间也存在差异,从而导致按获取客户订单方式划分的收入分布存在波动性。
    2015 年公司销售顾问开拓取得的收入为 78.76 万元,金额极小,主要因为
    2015 年没有销售顾问开拓的成套设备完成验收,仅有部分配件收入;2016 年公
    司销售顾问开拓取得的收入为 15949.72 万元,主要来源于极致国际贸易有限公司和宁波康奈特国际贸易有限公司,极致国际贸易有限公司和宁波康奈特国际贸易有限公司 2016 年完成验收确认收入的金额高达 5228.25 万元和 4223.93 万
    元;2017 年公司销售顾问开拓取得的收入为 16006.93 万元,主要来源于阿特斯系,阿特斯系 2017年完成验收确认收入的金额为 9297.60万元;2018年 1~
    6 月公司销售顾问开拓取得收入为 9856.09 万元,主要来源于中国机械工业机
    械工程有限公司和阿特斯系,中国机械工业机械工程有限公司和阿特斯系 2018
    年 1~6月完成验收确认收入的金额分别为 5598.29万元和 2824.52 万元。
    5)通过销售顾问开拓取得的订单的可持续性
    发行人通过销售顾问获取最终用户订单后,继续通过销售顾问获取该最终用
    户的后续订单,这是发行人和销售顾问长期合作的基础以及通行的惯例,这种方式也能提高销售顾问开发新客户及挖潜现有客户的积极性。随着发行人行业地位的提升,发行人通过销售顾问获取的订单比例逐步减小,2018年 1~6月,发行人通过销售顾问获取的订单金额(不含税)比例仅有 14.28%,占比较小。同时报告期内发行人新增订单分别达到 20652.42万元、77307.12万元、128569.00万元和 119472.05 万元,其中自主获取的订单分别为 16026.47 万元、
    51008.57 万元、106387.20 万元和 102408.73 万元,占总新增订单的比例分
    别为 77.60%、65.98%、82.75%和 85.72%,占比较高,且 2017年和 2018年 1~6月,新客户订单全部系发行人自主开拓取得,发行人不依赖于销售顾问。
    销售顾问开拓的原有客户根据自身的新建或扩建需求,仍会有持续性的投产
    计划。2017 年和 2018 年 1~6 月,销售顾问获取的订单金额(不含税)分别为
    22181.81万元和 17063.32万元,全部系销售顾问原有客户的后续需求。
    因此,发行人的新合作客户中通过销售顾问获取的较少,发行人不依赖于销售顾问,同时销售顾问获取的老客户后续订单具有一定的可持续性。
    4、结算模式
    公司对所有客户采用基本一致的结算模式。大多数情况下,在合同签订生效后,客户支付合同总金额的 20%~40%作为预付款;设备制造完成,运抵客户现场时,客户支付合同总金额的 30%~50%;设备调试完成验收合格,并稳定运行
    一段时间后,客户支付合同总金额的 20%~25%;剩余合同总金额的 5%~10%作为
    质量保证金,在设备验收后 1~2 年时间内支付。
    5、服务模式
    公司的太阳能电池丝网印刷设备属于智能制造装备,需要相应的配套服务。
    公司在销售过程中会指派专业的工程师进驻客户的现场,在设备安装调试过程中持续跟进并提供技术指导服务,确保产品达到客户的预期要求。
    公司设有专门的技术服务部门,一方面负责公司产品的售后服务工作,包括产品的调试、远程指导、现场检测及操作培训等,同时定期收集、统计和分析客户设备的使用数据和情况,并将上述信息反馈给公司的研发部门,为公司设备的迭代更新提供数据支撑和依据,另一方面技术服务部也会在客户现场研究和应用新技术,帮助客户进一步提升设备的产量、改进碎片率等运营指标。公司的售后服务流程如下图所示:
    (五)主要产品的工艺流程图
    二、公司所处行业基本情况
    (一)行业所属分类
    根据中国证监会《上市公司行业分类指引》的分类标准,公司所在行业为大
    类“C 制造业”中的专用设备制造业,行业分类代码为 C35;根据国家统计局制
    定的《国民经济行业分类与代码》(GB/T 4754-2011),公司应归入制造业中的“其他专用设备制造”行业,国家统计局代码为 C3599。
    根据国务院发布的《国务院关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》以
    及《“十二五”国家战略性新兴产业发展规划》,公司隶属于七大战略新兴产业
    中高端装备制造业重点发展方向之一的:智能制造装备行业。
    (二)行业主管部门和主要政策
    1、行业主管部门及监管体制
    公司的行政主管部门主要为国家发改委、工业和信息化部。国家发改委主要从宏观上研究拟定行业规划、行业法规和经济技术政策,组织制订行业规章、规范和技术标准,实施行业管理和监督等。工业和信息化部主要负责研究提出工业发展战略,拟订工业行业规划和产业政策并组织实施;指导工业行业技术法规和行业标准的拟订;按国务院规定权限,审批、核准国家规划内和年度计划规模内工业、通信业和信息化固定资产投资项目。
    2、行业主要法律法规
    行业主要涉及《中华人民共和国环境保护法》、《中华人民共和国安全生产法》、《中华人民共和国质量法》、《中华人民共和国合同法》、《中华人民共和国计量法》等法律法规。
    3、行业主要政策
    公司所处智能制造装备行业发展的主要政策如下:
    (1)《国家中长期科学和技术发展规划纲要 2006-2020年》2006 年 2 月 7 日,国务院发布了《国家中长期科学和技术发展规划纲要
    2006-2020 年》,该纲要的主线为自主创新,提出“必须把提高自主创新能力作为国家战略 贯彻到现代化建设的各个方面 贯彻到各个产业、行业和地区,大幅度提高国家竞争力”。纲要明确要以自主创新为突破口,绿色制造为导向,用高新技术改造和提升制造业,提高装备的设计、制造和集成能力。
    (2)《装备制造业调整和振兴规划》
    2009年 5月 12日,国务院公布了《装备制造业调整和振兴规划》,明确“装备制造业是为国民经济各行业提供技术装备的战略性产业”,“是各行业产业升级、技术进步的重要保障和国家综合实力的集中体现。”该规划强调应通过加大技术改造投入,增强企业的自主创新能力以提高基础配套件和基础工艺水平,同时鼓励装备自主化,提高自主化水平,提高国产装备质量,扩大国内市场。
    (3)《国务院关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》
    010 年 10 月 10 日,国务院发布了《关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》,该决定提出应重点培育和发展环保、新一代信息技术、生物、高端装备制造、新材料、新能源汽车这七大战略性新兴产业。同时,该决定还确定目标:
    到 2020年,战略性新兴产业增加值占国内生产总值的比重达到 15%左右,吸纳、带动就业能力显著提高。
    (4)《“十二五”国家战略性新兴产业发展规划》
    2012年 7月 9日,国务院发布《“十二五”国家战略性新兴产业发展规划》,该发展规划提出了智能制造装备工程、重大节能技术与装备产业化工程、重大环保技术装备及产品产业化示范工程、重要资源循环利用工程等二十项重大工程,并落实细化了七大产业领域的任务目标。该发展规划还表示,“将充分发挥市场配置资源的基础性作用,以市场需求为导向,着力营造良好的市场竞争环境,激发各类市场主体的积极性。针对产业发展的薄弱环节和瓶颈制约,有效发挥政府的规划引导、政策激励和组织协调作用。到 2020 年,力争使战略性新兴产业成为国民经济和社会发展的重要推动力量,部分产业和关键技术跻身国际先进水平,节能环保、新一代信息技术、生物、高端装备制造产业成为国民经济支柱产业,新能源、新材料、新能源汽车产业成为国民经济先导产业。”
    (5)《智能制造装备产业“十二五”发展规划》
    该规划力求大力促进我国智能装备制造产业,对产业提升生产效率、技术水平、产品质量、降低能耗、实现智能化和绿色化发展具有重要意义。其指明了中国智能制造业的具体发展目标,力争到 2020 年:“将我国智能制造装备产业培育成为具有国际竞争力的先导产业。建立完善的智能制造装备产业体系,产业销售收入超过 30000亿元,实现装备的智能化及制造过程的自动化,使产业生产效率、产品技术水平和质量得到显著提高,能源、资源消耗和污染物的排放明显降低。”
    (6)《中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》2016年 3月 16日,十二届全国人大四次会议表决通过了《中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》,提出在“十三五”期间,制造业的发展要以提高制造业创新能力和基础能力为重点,推进信息技术与制造技术深度融合,促进制造业朝高端、智能、绿色、服务方向发展,培育制造业竞争新优势。要实施高端装备创新发展工程,明显提升自主设计水平和系统集成能力。实施智能制造工程,加快发展智能制造关键技术装备,强化智能制造标准、工业电子设备、核心支撑软件等基础。
    (7)《中国制造 2025——能源装备实施方案》
    为了推动能源技术革命,推动装备制造业提高自主创新能力,促进其优化升
    级,2016年 6月 12日,国家发展改革委、工业和信息化部、国家能源局联合出
    台了《中国制造 2025——能源装备实施方案》,重点关注制约能源产业发展的重大核心技术装备问题,以“创新驱动、升级产业,面向需求、突出重点,统筹协调、有序推进,依托工程、形成合力”为基本原则,以关键能源装备为突破口,充分发挥能源装备制造业的科技创新作用,拉动能源装备制造业的优化升级。
    (8)《装备制造业标准化和质量提升规划》质检总局、国家标准委、工业和信息化部会同有关部门共同编制了《装备制造业标准化和质量提升规划》,并于 2016 年 8 月 1 日对外发布,该规划提出要提升装备制造业标准和和质量创新能力,实施工业基础、智能制造、绿色制造 3大标准化和质量提升工程,其主要发展目标是:“到 2020 年,工业基础、智能制造、绿色制造等标准体系基本完善,质量安全标准与国际标准加快接轨,重点领域国际标准转化率力争达到 90%以上”;“到 2025 年,系统配套、服务产业跨界融合的装备制造业标准体系基本健全,装备制造业标准和质量的国际影响力大幅提升”。
    (9)《智能制造“十三五”发展规划》
    为贯彻落实《国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》和《中国制造2025》,工业和信息化部、财政部联合编制了《智能制造发展规划(2016—2020年)》,并于 2016年 12月 8日对外发布。该规划作为指导“十三五”时期全国智能制造发展的纲领性文件,明确了“十三五”期间我国智能制造发展的指导思想、目标和重点任务。明确提出将智能制造作为长期坚持的战略任务和“两步走”战略:到 2020年,有条件、有基础的重点产业智能转型取得明显进展;第二步,
    到 2025 年,重点产业初步实现智能转型。同时,将智能制造装备的发展作为重
    要任务之一,为智能制造装备的发展指明了方向:攻克智能制造关键技术装备,加强关键共性技术创新。
    (三)行业简介与发展现状2010 年 10 月 18 日,国务院发布了《关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》,计划用 20 年时间,使节能环保产业、新一代信息技术产业、生物产业、高端装备制造产业、新能源产业、新材料产业、新能源汽车产业七大战略性新兴产业整体创新能力和产业发展水平达到世界先进水平。《“十二五”国家战略新兴产业发展规划》明确了高端装备制造行业的重点发展方向为以下五个方
    面:航空装备、卫星及应用、轨道交通装备、海洋工程装备及智能制造装备。公司所生产的自动化设备应归为高端装备制造中的智能制造装备,具体如下:(黄色部分为公司所处行业)
    1、智能制造装备行业概况
    (1)行业简介
    智能制造装备是《国务院关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》和《中
    华人民共和国国民经济和社会发展第十二个五年规划纲要》中明确的高端装备制造业领域中的重点方向之一。
    《智能制造装备产业“十二五”发展规划》将“智能制造装备”定义为“具有感知、分析、推理、决策和控制功能的制造装备的统称”,其范畴主要包含高档数控机床与基础制造装备、智能仪器仪表与控制系统、智能专用装备、自动化成套生产线、关键基础零部件及通用部件等内容。智能制造装备是先进的制造技术、信息技术和智能技术在装备产品上的集成和融合,贯穿于国民经济的多个行业,是促进行业技术升级,加快行业转型的重要保证。智能制造装备的兴起与发展更是体现了当今制造业向智能化、网络化、数字化转型升级的发展趋势。智能制造装备的水平已成为当今衡量一个国家制造业水平的重要标志,大力培育和发展智能制造装备产业对于提高生产效率和产品质量,同时降低能源资源消耗,实现制造过程的智能化、精密化和绿色化发展具有重要意义。
    (2)智能制造装备行业的发展现状
    “智能制造”(Intelligent Manufacturing)这一概念最先由美国提出,通常认为是智能制造技术与智能制造系统的统称,是制造业与信息化相结合的产物。智能制造装备作为智能制造产业的重要组成部分,能够显著提高生产效率和产品的制造精度,是制造业转型升级的重点发展方向。
    当今,工业发达国家重视技术的创新,致力于以技术创新引领产业升级,注重资源节约、环境友好和可持续发展,因此,智能化、绿色化已成为制造业发展的必然趋势,智能制造装备的发展也将成为世界各国竞争的焦点。后金融危机时代,美国、英国等发达国家的“再工业化”,高度重视发展高技术的制造业;德国、日本竭力保持在智能制造装备领域的优势和领先地位;韩国也力求跻身世界制造强国之列。目前,欧美发达国家已出台了若干推进智能制造装备发展的政策和计划。以德国的“工业 4.0”为例,该战略是由德国政府《德国 2020 高技术战略》中所提出的十大未来项目之一,旨在依托德国现有先进的制造业水平,借助信息产业,建立高度灵活的个性化和数字化的产品与服务的生产模式,提高整个制造业的智能化水平。
    智能制造装备产业在我国的发展历史较短,随着上世纪 80 年代中期,发达
    国家开始大量生产自动化生产设备,我国也开始逐步加大对工业机器人的研究支
    持。1985 年,我国将工业机器人列入科技攻关发展计划,成为智能制造装备产
    业在我国发展的重要里程碑。经过 30 多年的发展,我国智能制造装备行业已初步形成了以新型传感器、智能控制系统、工业机器人、自动化成套生产线为代表的产业体系。当前我国作为全球制造业大国,力图实现由制造大国向制造强国的转变,而智能制造作为制造业金字塔的顶端产业,其发展必将成为传统制造业产业转型升级的突破。近年来,在新型工业化加速发展的大背景下,我国高度重视智能制造装备产业的发展。
    数据来源:《智能制造装备产业“十二五”发展规划》
    根据《智能制造装备产业“十二五”发展规划》所制定的发展目标,到 2015年,产业销售收入超过 10000 亿元,年均增长率超过 25%,工业增加值率达到
    35%,智能制造装备满足国民经济重点领域需求;到 2020年,智能制造装备行业
    将成为最具有国际竞争力的先导产业,建立完善的智能装备产业体系,产业销售收入超过 3万亿元,国内市场占有率超过 60%,实现装备的智能化及制造过程的自动化。根据相关统计数据显示,2012 年我国智能制造装备产业主营业务收入约为 11052.9亿元,年均增长率约为 30.6%,至 2012年,我国已提前完成《智能制造装备产业“十二五”发展规划》中“到 2015年,产业销售收入超过 10000亿元,年均增长率超过 25%”的发展目标1。近年来,尤其是 2015 年以来,我国1数据来源:《中国电子信息产业发展研究院装备工业研究所我国智能制造装备产业的现存问题及发展思路》
    智能制造装备产业的发展得到了前所未有的重视,依托科学技术的不断进步和发展环境的不断完善,我国智能装备行业必将迎着良好的势头,继续发展。
    2、主营产品下游应用行业——太阳能光伏产业概况
    公司主营产品为太阳能电池丝网印刷生产线成套设备,主要应用于太阳能光伏产业。2018年 4月 11日,工信部等六部门联合印发《智能光伏产业发展行动
    计划(2018-2020年)》,指出光伏产业是基于半导体技术和新能源需求而兴起
    的朝阳产业,是未来全球先进产业竞争的制高点。
    (1)全球太阳能光伏产业发展历程
    光伏发电是一种利用半导体材料的光伏效应,将太阳辐射能直接转换成电能的新型发电系统。根据半导体材料的不同,可主要分为晶体硅太阳能发电、薄膜太阳能发电与聚光太阳能发电三种,其中,晶体硅太阳能发电始终是光伏发电的主流。
    1938 年,法国科学家发现“光生伏特效应”,即光伏现象,自此,光伏开始登上其历史舞台。但对光伏产业的发展起决定性作用的是单晶硅电池的研制成
    功,1954 年,美国贝尔实验室的研究人员首先开发出单晶硅太阳能电池,使得
    美国成为世界光伏产业的发源地,在光伏产业的发展史上起到了里程碑的作用。
    1973 年中东战争引发的石油危机使得许多工业发达国家加强对可再生能源的重视,世界上兴起了开发利用太阳能的热潮,以美国和日本为首的工业发达国家率先开始制定阳光计划,促进太阳能产业的发展。20世纪 80年代起,随着石油价格的回落,太阳能产品因成本等因素的制约,在市场上缺乏一定的竞争力,光伏产业开始进入低谷。直至 1992 年,巴西召开的“世界环境和发展大会”将环境保护与发展纳入统一框架,明确走可持续发展的模式。会议过后各国重新开始重视清洁能源的开发与利用,光伏产业的发展进入了一个新时期,世界光伏装机容量不断上升,但总体仍保持在低位。进入 21 世纪,原油价格的上涨再次增强了各国开发利用可再生能源的动力,许多发达国家不断加强对新能源的补贴力度,光伏装机容量迅猛增长。光伏装机需求的增长,使太阳能电池市场的竞争尤为激烈,虽然欧洲的市场不断扩张,但生产重镇开始逐渐转向亚洲。2011 年下半年开始,由于前期的盲目扩张,导致整个光伏行业产能严重过剩,多晶硅等产品价
    格出现“断崖式”下跌,光伏产业的发展进入短暂的寒冬。2014 年开始,美国、日本和中国开始进入需求驱动时期,作为新能源产业之一的光伏产业,随着其产业技术的逐渐成熟与进步,在经历了震荡、调整后,市场开始显示出一轮新的需求。
    (2)全球光伏产业发展现状
    1)装机容量再创新高
    光伏产业作为具有重大开发价值的新能源产业,其清洁高效及可持续利用的特点使得各国都先后投入至该产业的开发与利用中。近年来,全球光伏产业经历了跨越式的发展,新增装机容量从 2007年的 2.8GW逐年增长至 2017年的 102GW,光伏发电的巨大潜力愈发引人关注。2007年,全球光伏累计装机容量仅为 9.8GW,
    至 2017 年已累计达到 405GW,较 2016 年增长幅度高达 33.62%2。虽累计装机容
    量逐年增长,但近几年累计装机容量同比增长趋势放缓,由此说明全球光伏产业总体呈现稳定上升的发展态势。
    数据来源:IEA PVPS
    2)需求分布趋于分散
    2000 年,德国颁布了世界上第一部《可再生能源法》,希望通过立法形式
    实现优惠的上网电价政策,从而解决并网难的问题。德国对光伏的政策扶持影响
    2
    数据来源:IEA PVPS
    了欧洲光伏市场的发展,自此,在众多利好政策的影响下,以德国为代表的欧洲的装机需求呈现爆发式增长。至 2011 年,欧洲新增装机容量占全球新增装机容
    量的 74%3。但随着欧债危机的爆发,欧洲地区对电力的需求放缓,新增装机容量不断下滑,欧洲地区光伏产业的发展有所停滞。此时,亚洲与美洲地区的光伏装机容量开始不断增长,尤其以中、日、美为代表的新增装机容量开始爆发,逐渐成为全球光伏新增装机量的最大贡献者。根据国际能源局发布的 2013-2015全球新增装机容量排名前十国家的情况来看,自 2013 年开始,中国、日本和美国开始稳定的占据全球新增装机容量排名前三的位置。与此同时,印度、澳大利亚等新兴国家也开始显示出其强大的市场潜力,以印度为例,2016 年印度装机量约
    为 4GW,较 2015年的新增装机容量实现了大约 90%的增长,成为全球第四大新增装机容量市场。相比之下,中东和非洲地区的光伏产业缓慢发展,其新增装机容量虽有增长但占比仍然较小。总体来说,全球光伏市场开始逐渐出现更合理的分化。
    3数据来源:IEA PVPS
    3)市场空间有待释放
    世界经济的发展需要以能源为支撑,而在石油危机的警醒与环保的要求下,新能源产业的发展愈发受到国际社会的重视。但根据 BP《Statistical Review ofWorld Energy 2016》的数据显示,当前的电力市场仍然以化石燃料发电为主,其次为风力与核能发电。虽然随着技术的进步,光伏发电组件的生产成本不断降低,但目前光伏发电成本仍然无法实现平价上网,从而使得光伏产业对政府的补贴政策仍然存在一定程度的依赖,这也构成了光伏产业发展的一大障碍。总体而言,当前太阳能发电占全球发电的总量仍然较小。如下图所示:
    年份 太阳能发电/TWh 全球发电总量/TWh 占比%
    2004 2.6 17573.3 0.01
    2005 3.7 18333.8 0.02
    2006 5.0 19032.4 0.03
    2007 6.8 19926.9 0.03
    2008 11.4 20308.6 0.06
    2009 19.3 20131.7 0.10
    2010 31.4 21425.5 0.15
    2011 60.6 22100.6 0.27
    2012 96.7 22630.4 0.43
    2013 134.5 23184.0 0.58
    2014 185.9 23536.5 0.79
    2015 246.6 24097.7 1.02
    但随着近两年在太阳能发电技术方面取得突破性的进步,光伏发电的成本逐渐呈下降趋势,光伏发电量占全球发电总量的比重也逐年上升。根据国际能源署
    (IEA)的估计,到 2050年光伏发电占全球电力消费量的 16%,太阳能发电将成
    为世界上电力的重要来源,其市场空间有待释放。
    (3)我国光伏产业发展历程
    我国于 1958年开始研究光伏电池,并在 1971年首次将其成功应用于发射的东方红二号卫星上,1973年开始将光伏电池应用于地面。20世纪 80年代以前,
    我国太阳能光伏产业尚处于雏形,太阳能电池的年产量不足 10KW,且价格也较昂贵。受产量及价格的限制,太阳能电池除用作卫星电源外,在地面上仅用于小功率电源系统。进入 20世纪 80 年代后,国家对光伏产业给予大力支持,使得我国的太阳能行业开始蓬勃发展,总体可将我国太阳能分为四个主要阶段。第一阶
    段为(2007年之前)初期示范发展阶段;第二阶段(2007年~2010 年)为市场化建立阶段;第三阶段(2011 年下半年~2013 年)为光伏产业调整阶段;第四
    阶段(2014年下半年至今)为规模化稳定发展阶段。
    2001 年,国家推出“光明工程计划”,旨在通过光伏发电解决偏远地区的用电问题,这一计划的实施大大刺激了我国的光伏产业,2002 年的新增装机容量达到了 20300KW。随后出现了英利、无锡尚德等第一批具有现代意义的光伏组件生产企业。2003~2005 年,受欧洲光伏行业尤其是德国市场需求的拉动,我国光伏组件的生产能力、出口能力也大幅提高。1976 年,我国光伏新增装机容量仅为 0.5KW,至 2006年,累计装机容量已达到 80000KW。
    2007 年以前,我国光伏发电产业的市场化程度较低,主要应用于通信和工业、农村电气化和太阳能光伏产品等领域,实现并网的项目(建筑并网和荒漠并网)仅占了 5.1%。下图为截至 2006 年底我国国内光伏发电市场的应用情况:
    数据来源:中国光伏发展报告 2007
    随着可再生能源法的实施,2007 年起,我国的光伏产业开始进入市场化发展阶段。2007年我国光伏新增装机容量为 20MW,至 2010年已增长至 559MW,新增装机容量的增长率每年都保持在 10%以上。与此同时,光伏发电的应用领域也发生了巨大的变化。2007年以前,并网光伏项目的占比较小,至 2010年,并网项目已经成为光伏发电项目应用的主流,说明光伏在社会中所发挥的作用与地位发生了巨大的改变。此外,分布式光伏也有了一定的发展,尤其是“金太阳工程”和“光电建筑应用示范”项目,大大地推动了分布式光伏项目的发展。但 2011 年前的光伏产业的爆发式增长也为光伏产业带来了一定的隐患。尽
    管 2011年和 2012年我国新增装机容量仍保持一定的增长,但由于前期光伏产业
    的盲目扩张导致产能过剩引起的供需失衡,导致企业库存压力增大,光伏产品的价格大幅下跌,加剧了光伏企业的经营压力,出现了不同程度的亏损。雪上加霜的是,欧美对我国出口光伏政策实行的“双反”裁定,更是使光伏企业的发展陷入困境。
    2014 年以来,伴随着困扰我国近两年的“双反”政策逐渐得以平息,光伏
    行业得到了政府前所为未有的重视,我国出台了多项利好政策,如国务院发布的《关于促进光伏产业健康发展的若干意见》及一系列配套政策,从而推动我国光伏产业的复苏。随着光伏企业经营环境的改善,其经营状况也逐渐好转,我国的光伏产业逐渐复苏并开始进入规模化稳定发展阶段。
    国家发展改革委、财政部、国家能源局于 2018年 5月 31日出台《关于 2018年光伏发电有关事项的通知》,根据行业发展实际,暂不安排 2018 年普通光伏电站建设规模,新投运的光伏电站标杆上网电价和分布式光伏发电项目补贴均下
    调 0.05元/每千瓦时。此次出台文件是着力解决当前光伏发展的突出矛盾、突出
    问题作出的阶段性年度政策安排,是为促进我国光伏行业从大到强,从规模扩张到提质增效,促进光伏企业练内功、强体质,提高核心竞争力。531 新政推动光伏产业高质量发展的意义在于:一是有利于缓解财政补贴的压力,适当调低需要补贴的新增建设规模,将避免形成系统性风险,长远看有利于产业发展;二是有利于解决消纳问题,通过调整发展节奏,有助于解决光伏消纳问题,减少弃光;
    三是有利于激发企业内生动力,光伏发电补贴的下降,将倒逼企业从依靠国家政
    策向更多依靠市场转变,通过降本增效提高发展质量,实现光伏行业优胜劣汰,遏制非理性扩张,进一步巩固光伏产业在全球的领先地位,培育一批世界级光伏制造领军企业;四是有利于促进地方降低非技术成本,改善营商环境,补贴下调之后,为保证光伏发电项目经济性,一方面企业通过技术进步降低成本,另一方面也利于促进地方政府落实支持光伏产业发展的各项政策,降低非技术成本。
    531新政实施,短时间内对我国光伏产业装机容量的需求产生较大影响,光
    伏产业链各环节面临较大的降价压力,光伏产业各环节产品包括硅片、电池片和组件的价格均有所下调。此次降价受行业政策影响,与行业技术进步带来的产品降价不同,一定程度上压缩了光伏行业的盈利空间。因此,光伏行业面临更大的降本增效压力。光伏企业只有通过布局高效电池、提高生产效率等方式积极应对,持续降低光伏发电成本。
    公司客户需要借助公司产品实现降本增效,公司产品性能不断提升,对客户降本增效的作用明显,因此,公司产品始终保持较高的盈利能力。下游客户短期盈利空间被压缩的情况下,对高效设备的需求更为迫切,随着行业技术的持续进步,以及行业内企业的优胜劣汰,长期而言,下游客户仍将保持较好的盈利能力,因此,下游客户短期盈利空间被压缩不会对公司未来盈利能力构成重大影响。
    (4)我国光伏产业发展现状
    1)国内光伏市场快速成长市场应用多元化近年来,随着光伏产业的不断发展,国内光伏装机需求也不断提升。2005年,我国新增装机容量只有 68MW,仅为当年全球装机容量的 1.34%,至 2016 年我国新增装机容量已达到 34.54GW,占全球新增装机容量的 45.81%4,且连续三年位居全球新增装机容量之首。2017 年,我国光伏新增装机容量已达到 53.06GW,同比增长 53.62%。与此同时,与早期光伏项目应用多为离网项目相比,我国当前的光伏项目几乎全部实现并网,并网型光伏项目已成为主流。2015 年,在新
    增的 15.15GW装机量中,仅有 0.02GW 为离网项目5。当前,我国光伏产业链的下
    游应用主要为大型地面电站与分布式光伏项目,以大型地面电站为主,逐渐呈现与生态治理、农业等相融合的多元化发展趋势。根据国家能源局的统计数据显示,
    截至 2016 年,我国光伏电站累计装机容量 67.10GW 中分布式仅为 10.32GW,与
    其他光伏国家相比,分布式光伏占比较小,但近年来发展速度明显增快,2016年新增分布式光伏装机容量 424万千瓦,比 2015年新增容量增长 200%。截至 2017年底,全国光伏发电装机容量达到 130.48GW 其中分布式光伏达到 29.66GW。且随着国家政策不断向分布式光伏倾斜,未来分布式光伏项目的市场潜力巨大。
    2)主要生产链环节不断发展
    我国早期光伏产业的发展存在着“两头在外”的问题,即原材料主要依赖进口,产品主要面向出口,如今,随着整个产业链的不断发展,这种严重依赖国外市场的局面也在不断改善。2010 年,我国多晶硅产量为 5.22万吨,当年进口多
    晶硅 4.75 万吨,至 2017 年,我国多晶硅产量已达到 24.20 万吨6。虽然由于国
    内装机需求的不断增加,多晶硅仍存在一定程度依赖进口的问题,但近年来我国多晶硅生产能力不断提升,产量不断增加,逐渐呈现超越多晶硅进口数量的趋势。
    4数据来源:IEA PVPS
    5数据来源:IEA PVPS
    6数据来源:Wind数据、工信部网站
    数据来源:wind数据、工信部网站此外,光伏组件生产环节也取得了巨大的进步,2016 年,我国光伏组件产
    量为 76.00GW,同比增长 31.72%,其中 26.13GW为出口,其余均为内销或转为库
    存其出口情况与 2015年(组件产量 57.7GW,其中 21.3GW实现出口)相比
    7,出口量占总产量的比重有所下降。如今,根据《2016-2017年中国光伏产业年度报告》的统计,我国光伏组件的产能占全球光伏组件产能的 68%,为全球光伏组件
    第一产量国,光伏产品的内部消化能力也不断提升,依赖出口的局面大为好转。
    3)关键技术工艺水平不断提升
    7数据来源:《2016-2017年中国光伏产业年度报告》
    在晶体硅太阳能发电系统中,实现光电转换的最核心步骤之一是将晶体硅加工成实现光电转换的电池片的工序,因而电池片的光电转换效率也成为了体现晶体硅太阳能发电系统技术水平的关键指标。近年来,随着我国晶体硅太阳能发电系统技术水平的不断提升,光伏产品在效率提升方面也不断取得进步在过去的 5年中,无论是单晶还是多晶电池,都保持了约每年 0.4%效率的提升,目前,我国单晶硅电池平均效率约为 19.5%,多晶硅电池约为 18.3%8。
    4)辅助产业链-光伏生产设备链取得巨大进步光伏设备产业链是贯穿整个光伏系统的基础,决定着“硅原料提炼-硅片生产-电池片制造-组件封装”等每一环节的技术进步,每个环节设备水平的高低直接决定了光伏系统中该环节工艺技术水平的高低,因此光伏设备对光伏产业的发展起着重要的支撑作用。我国光伏设备制造行业起步较晚,光伏产业发展的前期主要依赖光伏设备的进口,但经过多年的不懈努力,从硅材料的生产、硅片加工等到与光伏产业链相应的其他设备,我国均取得了不同程度的进步,我国已基本具有光伏产业中设备的成套供应能力。以丝网印刷设备为例,单通道丝网印刷机
    自 2014 年开始逐步成熟,目前国产设备的性能与国际水平已相差无几,如本公
    司生产的太阳能电池丝网印刷机已经达到国际领先水平。与此同时,国产设备在
    二次印刷方面也取得了巨大的突破,如公司生产的高精度丝网印刷机填补了国
    产设备在二次印刷领域的空白。总体来看,随着各环节研发能力的不断提升,国产设备的技术含量也不断上升,整条生产线的投资成本也在不断下降。
    (5)我国光伏产业发展趋势
    1)单晶需求上升,市场份额将逐渐增大
    当前的光伏组件仍然是以晶硅组件为主流,其中多晶组件凭借价格和产能优势抢占了大部分国内市场。相较于多晶组件,单晶组件在衰减率、转换效率、装机占地等方面均具有一定的优势,但由于过去与多晶组件的价格差距较大,在国内市场的份额较少。目前,由于技术的不断进步,单晶逐步开始在低端市场扩大应用,随着单晶产能的提升和与多晶组件价差的不断缩小,单晶组件在国内的市场逐渐扩大,发电端的对比优势也逐步呈现。《领跑者计划》的推出,也成为单
    8数据来源:太阳能发展“十三五”规划
    晶组件发展的重要推动力。领跑者计划,是我国政府为推动国内太阳能产品再升级,而对示范项目使用的组件转换效率设定高门槛、同时鼓励厂商采用高效组件
    的一项政策。以晶硅组件为例,计划规定领跑者项目多晶组件转换效率需达
    16.5%、单晶组件转换效率需达 17%以上。与多晶组件相比,此标准下的单晶组
    件实现领跑者计划的需求相对容易、而多晶组件则需依赖 PERC 或 RIE 等技术。
    此外,由于单晶组件在分布式光伏发电项目上优势更为突出,随着政策向分布式光伏的倾斜,单晶组件的发展将迎来新的机遇。根据中国光伏行业协会发布的《中国光伏行业发展路线图》显示:随着光伏市场的不断发展,高效电池将成为市场主导,单晶硅电池市场份额将会逐步增大,预计到 2025 年达到 48%,其中 N 型单晶硅电池的市场份额由 2016年的 3.5%提高到 2025年的 30%,而多晶硅电池的市场份额将由 2016年的 80%下降到 2025年的 48%。
    2)产业集中度不断提高近年来,光伏发电在我国呈现出快速发展的良好势头,并逐步向产业化、规模化发展,随着未来光伏产业的进一步良性、持续发展,光伏产品技术水平的不断提高、成本的不断下降将愈发成为企业追求的目标。从目前行业发展的整体规模,技术水平和成本控制优势来看,龙头企业相较落后企业具备显著的综合竞争优势。此外,随着未来光伏补贴的不断下调,实现光伏平价上网是未来产业发展的必然趋势,光伏产品价格的下降,将压缩企业的盈利空间,技术水平较低、品牌知名度较小、融资能力较差的落后企业与龙头企业的差距也将越来越大,从而面临更难生存,甚至淘汰的局面。随着落后企业的不断淘汰,龙头企业间的竞争加剧,产业的集中度将进一步提高。
    3)技术升级需求促使企业落后产能淘汰
    技术的进步仍然是我国未来光伏产业发展的主要目标,随着“领跑者”计划
    的进一步实施,市场对于高效单晶硅电池、PERC电池、N型电池等高效光伏产品
    的需求将会被进一步拉动。市场需求的改变,将促进企业不断通过自身技术进步和产品的差异化获得竞争优势。同时,光伏产业的智能化、自动化、柔性化和绿色化将成为未来产业转型升级的主要趋势,“光伏制造”向“光伏智造”的转型升级,产业智能化水平的逐步提高将成为大势所趋。市场对新技术新产品的需求以及产业智能化的转型升级趋势,将促进企业不断淘汰生产过程中的落后产能,企业在生产中对智能制造装备的需求将进一步释放。
    (6)光伏供电价格下降对发行人的影响
    光伏供电价格下降,是影响发行人下游客户盈利空间的重要因素。光伏供电下降是否会压缩下游客户的盈利空间主要取决于供电价格的下降程度是否超过
    生产成本的下降程度。因此,随着光伏供电价格的下降,研发技术水平较低、经营规模较小的落后企业的盈利空间将会被压缩,逐渐地被市场淘汰;研发技术水平较高、经营规模较大的大中型企业的盈利空间则不会受到影响,市场集中度将
    会进一步提升。
    发行人合作客户整体研发技术较高,经营规模较大,过去几年随着光伏供电价格的下降,经营业绩和盈利能力保持了非常快速的增长。同时,发行人下游客户近年的毛利率水平基本保持平稳,光伏供电价格的下降没有影响发行人合作客户的盈利空间。
    近年,光伏产业化技术飞速发展,硅烷流化床法、金刚线切割、PERC 电池技术、黑硅技术、双面发电组件等技术逐步实现量产,极大地推动了生产工艺的进步升级和光伏度电成本的不断下降。同时,光伏产业链的设备领域完全扭转了光伏行业初期依赖进口的局面,逐步实现了进口替代,国内的光伏设备企业近几年紧跟下游市场的需求,不断地进行技术迭代更新,光伏设备的国产化和技术进步同样促进了光伏度电成本的下降。
    太阳能电池丝网印刷成套设备作为电池片生产环节中的重要设备,其产能的大小会影响单位人工的分摊,精度、碎片率指标会影响太阳能电池片的质量,单位设备产出的高低会影响机器设备的折旧摊销,因此太阳能电池丝网印刷成套设备的性能是影响电池片厂商降本增效的重要因素。发行人持续的技术进步推动了太阳能电池生产企业降本增效。
    531新政实施以来,短时间内对我国光伏产业装机容量的需求产生较大影响,光伏产业链各环节面临较大的降价压力,光伏产业各环节产品包括硅片、电池片和组件的价格均有所下调。此次降价受行业政策影响,与之前行业技术进步带来的产品降价不同,一定程度上压缩了光伏行业的盈利空间。因此,光伏行业面临更大的降本增效压力。光伏企业只有通过布局高效电池、提高生产效率等方式积极应对,持续降低光伏发电成本。
    发行人客户需要借助发行人产品实现降本增效,发行人产品性能不断提升,对客户降本增效的作用明显,因此,发行人产品始终保持较高的盈利能力。下游客户短期盈利空间被压缩的情况下,对高效设备的需求更为迫切,随着行业技术的持续进步,以及行业内企业的优胜劣汰,长期而言,下游客户仍将保持较好的盈利能力,因此,下游客户短期盈利空间被压缩不会对发行人未来盈利能力构成重大影响。
    (四)行业进入壁垒
    1、技术壁垒
    智能制造装备运用了机械开发设计、智能自动化控制、IT 网络技术和高端设备加工、装备、调试等一系列技术,涵盖了包括机械、智能控制、电子、计算机等多学门科,同时需要通过整体化的设计、多系统协同与高度集成化,达到装备的高精细化、高准确性、高可靠性和高耐受性。随着如今智能制造装备应用领域的飞速发展,对智能制造装备的性能、质量的要求越来越高,智能自动化控制等技术作为智能制造装备的灵魂,通过不断的积累、沉淀和更新,极大满足了下游应用领域的需求。公司的主导产品太阳能电池丝网印刷生产线成套设备应用了新型图像算法及高速高精软件控制技术、高精度栅线印刷定位及二次印刷技术、双头双轨印刷技术、丝网角度调整技术、高速恒压力印刷技术、卷纸柔性传输技术等核心技术,制造工艺比较复杂,具有较高的技术含量。因此本行业属于技术密集型行业,对技术的先进性有较大依赖,存在较高的技术壁垒。
    2、品牌壁垒
    智能制造装备一般投资较大,运营周期较长,因此下游应用厂商对于设备的性能和质量有着较高的要求,选择也尤为谨慎。应用厂商通常会倾向于选择在业内已经具有良好品牌效应,并且长期合作形成了一定认可度的知名企业。目前在太阳能电池丝网印刷设备领域,公司以及 Applied Materials旗下的 Baccini等少数厂商凭借先进的技术和丰富的经验,积累了不错的口碑,也拥有了较高的市场份额,在光伏电池生产企业进行选择时更容易获得青睐。因此,下游应用厂商选择设备时对品牌的高度依赖对行业的新加入者提出了严峻的考验。
    3、人才壁垒
    智能制造装备行业的高技术壁垒决定了其对于高端技术人才的需求,随着下游应用领域的不断发展,智能制造装备的技术研发创新也势在必行,这就要求企业必须拥有技术水平先进、创新能力出众、实践经验丰富的人才队伍。专业人才队伍的建设难以一蹴而就,需要伴随着企业技术的钻研与创新、产品的开发与升级、设备的运行与改进等过程不断积累与提升,并逐步形成企业自身的核心人才优势,这将对本行业的新进入者形成一定的障碍。
    4、资金壁垒
    智能制造装备从产品的研发、设计,到正式的投产运营需要较长的周期,由于智能制造装备的单价不菲,因而前期的研发资金投入、固定资产投入和后期的生产线投入均对企业的资金实力提出较高的要求。此外,在产品投放市场后,营运资金投入、营销网络建设和后期运营维护等方面也需要投入不少资金。因此,没有相匹配的资金规模支持,新企业很难进入该行业。
    5、服务壁垒
    由于智能制造装备自身的专用性,客户对设备的工艺要求、配套的其他设备需求都有所不同,需要企业能够因地制宜,根据客户的不同生产环境和需求,对产品进行定制化的设计开发,协调连接不同类型、规格的配套设备,从而提供差异化的高质量服务。
    同时,智能制造装备的调试和售后服务是企业销售过程中的关键环节。设备在运行过程中出现任何问题,企业需要快速响应,通过远程诊断、指导与现场处理等手段相结合的方式解决问题。因此,智能制造装备行业在提供差异化高质量服务和售后服务方面存在一定的壁垒。
    (五)行业的供给与需求分析
    1、供给状况分析
    我国的智能制造装备产业起步较晚,前期由于总体研发投入不够,技术创新能力薄弱,国产智能制造装备总体自给率不高。但伴随着近年来产业政策的扶持和科学技术的不断进步,我国在智能制造装备的研发上也有所突破,部分产品已
    能达到国际先进水平。如在太阳能电池丝网印刷线设备细分领域,设备已基本实现了国产化,公司所提供的智能制造装备,已具备了和国际供应商竞争的实力。
    从总体来看,行业供应充分,市场化程度较高。
    2、需求状况分析
    智能制造装备行业的需求和下游应用行业发展水平的联动性较强,公司主导产品太阳能电池丝网印刷生产线成套设备的需求受下游光伏电池和光伏组件发展的影响较大。
    我国太阳能电池片生产行业与太阳能组件生产行业也开始逐渐回暖。我国和全球太阳能电池片的产量都保持了持续增长的态势,2017 年我国太阳能电池片的产量达到了 68GW,全球太阳能电池片的产量达到了 100GW。同时,我国不断巩固太阳能电池第一大生产国的地位,占全球产量的比重也持续提升,2017 年我国太阳能电池片的产量占全球的比例已经达到了 68.00%。
    数据来源:《2016-2017年中国光伏产业年度报告》、中国光伏行业协会近年,由于我国光伏电站受国家政策的引导,需求上涨,太阳能组件的产量也保持增长。2017 年,我国太阳能组件的产量达到 75GW,全球太阳能组件的产量达到 105.5GW,我国太阳能组件占据了全球产量的大半壁江山,比例也达到了
    71.09%。
    数据来源:《2016-2017年中国光伏产业年度报告》太阳能电池片与组件的产能扩张为太阳能电池丝网印刷设备领域提供了新的发展机遇。2015 年,为提高光伏产品市场准入标准,引导光伏技术进步和产业升级,我国开始全面实施“领跑者”计划,“领跑者”计划实施一年以来,光伏电池和组件的制造水平、应用水平、标准及测试等方面均大幅提升,高效产品已然成为一种趋势。同时,由于补贴不断下调、劳动力成本上涨等原因,目前光伏产业盈利空间下降,对技术含量高的智能制造配套设备的需求则会持续增加。
    (六)行业特征、技术水平及其特点
    1、行业波动性、区域性特征
    智能制造装备主要受下游应用行业的影响比较大,公司主导产品太阳能电池丝网印刷生产线成套设备主要应用于光伏行业。
    (1)波动性
    光伏行业的发展受国家政策和宏观经济形势的影响较为明显,具有波动性特征。由于光伏发电的成本和传统能源相比目前仍处于劣势,光伏行业的补贴和扶持政策依然是推动行业发展的重要因素。太阳能电池丝网印刷线设备作为太阳能光伏产业链的核心生产设备,其发展必然会受到光伏行业景气度的影响。但从目前发展现状来看,全球的光伏行业正处于稳步发展的阶段,且随着近年来环保问题的日益突出,在可预见的一段时间内,光伏行业会保持稳步增长的趋势。并且伴随着下游光伏行业对太阳能电池片转换效率等指标的愈发重视,高端生产设备
    更新换代升级趋势明显,为光伏设备制造企业的发展带来了新的机遇。
    (2)区域性
    从事光伏生产的企业主要集中在具备政策支持和经济比较发达的地区,我国的大中型光伏生产企业天合光能、晶科能源、阿特斯等主要集中在江苏等华东地区,业已形成了一定的产业集聚。因此应用于光伏行业的智能制造装备企业也随之集聚,具有一定的地域性。
    2、行业特有的经营模式
    智能制造装备整个产业涵盖关键智能共性基础技术、测控装置和部件以及智能制造成套设备等几个方面,根据产品的标准化与非标准化的特征,行业内不同的企业会采取销售订单导向型生产模式或备货型生产模式。
    太阳能电池丝网印刷生产线成套设备为太阳能电池生产产业链环节的一部
    分提供服务,需要与其他环节的工艺设备进行匹配、调试后构成太阳能电池生产整线。因此通常采取以销定产为主的模式,根据客户的订单,下达采购、生产指令,结合客户的需求,对设备的结构、技术参数等进行个性化调整。
    3、行业技术水平
    工业发达国家始终致力于以技术创新引领产业升级,美国、德国、日本等工业发达国家在智能制造方面具有多年的技术积累,优势明显,在高端装备上的优势尤为突出。国外领先企业在智能制造装备上的技术优势主要体现在三个方面:
    一是拥有为智能制造提供技术支撑的一批共性、基础性关键智能技术的优势,包
    括新型传感器原理和工艺、高精度运动控制、工业通信网络安全、健康维护诊断
    等;二是拥有感知系统、智能仪表等典型的智能测控装置和部件的技术优势;三是拥有重大智能制造成套装备的技术优势。
    我国智能制造装备行业起步较晚,基础较为薄弱,早年由于国外知名品牌显著的技术优势和资金实力,国内的智能制造设备几乎都依赖进口。近年来,随着国内智能制造装备企业的奋起直追,着力提高研发技术水平,生产能力大幅提高,取得了重大突破,在一些细分领域已经完全追赶上了国外高端产品的技术水平。
    4、行业技术特点
    在智能制造设备方面,最显著的特点是整体化的设计、多系统协同与高度集成化,全面应用关键智能基础共性技术、测控装置和部件,通过整体集成技术来完成感知、决策、执行一体化的工作,并由于在不同行业内的应用而体现出差异化的特性。智能制造装备的技术特点如下:
    (1)智能化
    产品的智能化主要体现在全自动运行管理、复杂状况处理、系统自检、控制系统的适应能力等方面。通过计算机和各种高效可靠的检测、控制装备,配合自主研制、开发的 PLC和计算机软件,可以实现整套系统的全自动运行管理;通过机器视觉技术,可以实现对复杂状况的感知、判断与处理决策;通过故障自检测功能,可以在出现故障时及时报警并保护设备处于安全状态;通过控制系统的自适应功能,可以适应上游生产线输送过来的多种规格产品。
    (2)高协同性
    智能制造装备的高协同性主要体现在两个方面:一个方面是产品的协同性,
    每一套产品都是根据客户的需求、上游生产设施和相关环境资源的影响进行配
    置、设计和生产,并最终实现客户整体生产系统的协同性运作;另一个方面是数据的协同性,通过软件和 ERP系统集成,实现产品数据的协同性,同时对生产状况实行实时跟踪。
    (3)维护模式多样化
    基于智能制造装备的特性,其维护模式具有多样化的特点。系统自检测系统的报警,现场生产管理人员的检测,技术人员对装备实施的远程诊断,技术人员现场维护等多种方式保障了设备的正常运转,配合系统本身的高稳定性和可靠性实现对客户系统的运行稳定性保障。
    (七)行业与上下游的关系
    1、上下游行业之间的关联性
    智能制造装备行业主要生产智能化的高端装备,上游行业主要包括钢材、铝材等原材料,机械零部件和电气元件的生产企业,下游行业主要是具体产品应用领域的生产企业。
    2、上下游行业发展对本行业的影响
    智能制造装备行业的上游主要是钢材、铝材、机械零部件件和电气元件的供应商,上游行业均属于充分竞争的行业。钢材、铝材价格的波动会对本行业产生
    一定的影响,但大多数企业都会通过合理调整库存等手段消除其不利影响。机械
    零部件行业市场化程度极高,国内外生产企业众多,各种原材料供应充足。精密电气元件目前主要采用国外知名品牌的产品,这些产品性能稳定,市场占有率较高,市场比较稳定。
    智能制造装备行业与下游具体应用领域的发展息息相关,受下游行业的影响较大。公司主导产品太阳能电池丝网印刷生产线成套设备的下游应用企业主要为光伏电池生产厂商,生产光伏电池丝网印刷机必须充分掌握客户生产线的工艺流程和技术细节,并具备较强的研发设计能力、快速的客户响应速度和优质的运营维护能力。下游光伏电池生产行业的产能扩张需求会直接影响到光伏电池丝网印刷机的市场容量,下游企业的智能改造、电池印刷速度、生产效率等需求则会影响到光伏电池丝网印刷机生产工艺的改进情况。
    三、公司的行业地位
    (一)公司在行业中的竞争地位
    公司的主营业务为智能制造装备的设计、研发、生产与销售,公司自成立以来即涉足太阳能电池丝网印刷设备领域。早年,以 Baccini为首的外国厂商凭借雄厚的资本实力和先进的技术优势在该领域内形成了一定的垄断。公司起步较晚,在成立之初的几年,始终钻研于核心技术的研发更新和印刷设备的调试改装。
    经过多年的研究测试和经验积累,公司的太阳能电池丝网印刷生产线成套设备的性能和技术指标已经可以和进口品牌相媲美。同时,公司采取进入部分太阳能光伏龙头企业赢得口碑后辐射整个市场的策略,构建了自身的销售网络。
    目前,公司的产品已经得到市场的高度认可,公司与天合光能、晶科能源、阿特斯、隆基乐叶等主流光伏企业保持了良好的合作,销售规模和市场份额不断增加。根据中国光伏行业协会的统计,2016 年公司在国内太阳能电池丝网印刷设备领域的增量市场份额已经跃居首位。
    目前,公司在太阳能电池丝网印刷设备领域的市场份额已经稳居前列,随着公司本次募集资金扩产项目的实施和产品的迭代升级,公司的生产规模和技术水平将得到进一步提高,从而巩固公司在丝网印刷设备领域的优势地位,市场占有率也将继续提升。
    (二)主要竞争对手的简要情况
    国际上主流的太阳能电池丝网印刷设备提供厂商有 Applied Materials旗下
    的 Baccini 公司、德国的 ASYS 公司和英国的 DEK 公司。国内太阳能电池丝网印
    刷设备的研制成功虽然较晚,但目前在技术上也渐趋成熟,公司在国内的竞争者主要为东莞科隆威。公司在太阳能电池丝网印刷设备领域的主要竞争对手情况如下:
    序号 公司名称 国家/地区 简介
    1 Applied Materials 美国
    Applied Materials是材料工程解决方案的领导者。2008年 1
    月,Applied Materials收购了意大利的 Baccini公司,成为了光伏行业中晶体硅太阳能电池生产企业的领先供应商。
    Applied Materials光伏丝网印刷的核心产品是 Baccini 柔性
    线系统——用于晶体硅光伏电池生产的整合型全自动生产线。
    该生产线具备用于背电极、母线及前电极金属化的 Baccini 先进丝网印刷机和干燥炉,以及检查印刷质量的检测系统。除此之外,该系统还配备了一台为防止背电极短路用于边缘隔离的激光系统,以及一台用于测试和将电池依据转换效率分类的测试分拣机。Applied Materials目前还可以采用 ESATTO技术进行精细线二次印刷,使电池制造商用更少浆料可以制造出比传统单次印刷电池质量更好、效率更高的电池。
    (资料来源:公司网站 http://www.appliedmaterials.com/)
    2 ASYS 德国
    ASYS是一家全球性高科技公司,是电子设备、太阳能设备和
    生命科学设备的领先供应商,其丝网印刷产线主要有 XS1、XS2和 XRS1三款产品,其中旋转台式丝网印刷机 XSR1有较高的灵敏度和较低的故障率,拥有高分辨率相机的集成检测系统可以检测光伏电池片的前端,确保对准的精度。
    (资料来源:公司网站:http://www.asys.de/agweb/asia/)
    3 DEK 英国
    DEK是全球行业领先的丝网印刷设备和工艺供应商,其丝网印
    刷产线有两款核心产品——Eclipse XP和后羿。Eclipse XP高度灵活的模块设计可以让厂商轻松进行产能升级,单轨和三印刷头的平台设计可以提高生产效率,优化运行时间;后羿设备生产线则可以在仅占用很小的占地面积情况下,达到较高的产能。
    (资料来源:公司网站 http://www.dek.com/zh-hans)
    4 东莞科隆威 中国东莞
    东莞市科隆威自动化设备有限公司是一家中港合资企业,国家高新技术企业,主要从事光伏太阳能成套设备的研发制造和销售,公司的主要产品包括丝网印刷机、上料机、烧结炉、测试分选机等。
    (资料来源:公司网站 http://www.folungwinsolar.com/)
    (三)公司的竞争优势和劣势
    1、公司竞争优势
    (1)研发和技术优势
    公司是专业从事智能制造装备设计、研发、生产和销售的高新技术企业,自成立以来始终重视研发投入和技术创新,经过多年积累,打造了一支技术先进、经验丰富的研发团队。截至本招股说明书签署日,公司已经取得了 46 项授权专利,其中包含 13项发明专利。
    依托公司出色的研发团队和技术人才,公司在多项太阳能电池丝网印刷设备的关键技术上取得了较大的突破,从而奠定了太阳能电池丝网印刷生产线成套设备在行业领域内的领先地位。公司核心技术的先进性如下所示:
    序号 核心技术 先进性
    1新型图像算法及高速高精软件控制技术公司自主研发了7相机坐标系构建算法及标定方法和8电机同步高速控
    制方案及相应软件,大大提高了印刷效率和印刷精度。
    2高精度栅线印刷定位及
    二次印刷技术
    公司开创性地采用 5个摄像头对电池片高精度定位的方法,使得第二次印刷的栅线准确定位在第一条栅线上面,提高了印刷精度。
    3 高产能双头双轨技术
    公司采用双印刷头双传输轨道,减小了生产车间空间的限制,并通过机架和部分电气件的共用,降低了成本,从而提高了印刷效率。
    4 丝网角度调整技术
    公司采用弧形导轨固定基座的创新方法,实现了丝网角度调整精度的提升和无间隙传送,提高了印刷精度。
    5 卷纸柔性传输技术
    公司采用卷纸作运输材料取代铝合金材料,传输速度更快,更稳定,同时传送带与硅片接触更柔性,碎片率更低,提高了印刷效率。
    6
    第三代高速恒压力印刷技术
    公司首创了电机运动特性与气缸压力特性相结合的双模式装置,实现了高速刮刀升降和恒压力印刷,提高了印刷质量和效率,减少了碎片率。
    公司的多项核心技术均达到了同行业的领先水平,在太阳能电池丝网印刷设备领域拥有明显的研发和技术优势。
    (2)品牌优势
    公司设立以来,始终致力于智能制造装备的设计、研发、生产与销售,并且在太阳能电池丝网印刷设备领域耕耘多年,凭借深厚的技术积淀和积极的市场开拓,积累了良好的市场口碑。
    丝网印刷是太阳能电池产业链中的重要环节,我国光伏产业自发展伊始,丝网印刷设备就一直依赖于以 Applied Materials旗下的 Baccini公司为首的国外厂商。国外厂商依托技术上的先发优势和资金上的雄厚实力,迅速在国内的丝网印刷设备领域占据了绝对的垄断地位。公司相较于国外厂商虽然起步较晚,但坚持砥砺奋进,持续增加研发投入,实现了在二次印刷、双头双轨印刷、高速高精软件控制等前沿技术上的突破,具备了与 Baccini等国外厂商角逐市场的实力。
    目前,公司的太阳能电池丝网印刷生产线成套设备产品已经实现了进口替代,在国内增量市场的份额已经跃居首位。同时,公司还在逐步占领国内市场的基础上,加强海外销售网络的建设,完成了向印度、越南、泰国、马来西亚等光伏新兴国家的出口。
    公司目前已经成为国内太阳能电池丝网印刷设备领域的领先厂商,不仅打破了丝网印刷设备领域进口垄断的格局,而且实现了智能制造装备少有的对外出口,树立了优质的民族品牌,形成了广泛的品牌效应。公司近年取得的荣誉如下:
    序号 荣誉 评定单位 获奖项目/单位 时间
    1 高新技术企业
    江苏省科学技术厅、江苏省财政厅、江苏省国家税务局、江苏省地方税务局公司
    2012.8/
    2015.8
    2
    江苏省首台(套)重大装备及关键部件江苏省经济和信息化委员会太阳能电池柔性印刷生产线
    2013.8
    2016 年省科技成果转化项目承担单位
    江苏省科学技术厅 公司 2016.7
    4 高新技术产品认定证书 江苏省科学技术厅全自动双头双轨太阳能电池印刷生产线
    2016.12
    5 江苏省科技型中小企业 江苏省科学技术厅 公司 2016.12
    6 高新技术产品认定证书 江苏省科学技术厅太阳能电池丝网印刷控制系统软件
    2017.7
    7 省级企业技术中心
    江苏省经济和信息化委员会、江苏省发展和改革委员会、江苏省科学技术厅、江苏省财政厅、江苏省国家税务局、江苏省地方税务局、中华人民共和国南京海关苏州迈为科技股份有限公司技术中心
    2017.10
    8 博士后科研工作站 江苏省人力资源和社会保障厅 公司 2018.1
    公司产品获得了市场的高度认可,并凭借在行业内的领先水平在国内外都具
    备了一定的知名度,形成了明显的品牌优势。
    (3)性能优势
    公司的主要产品太阳能电池丝网印刷生产线成套设备的单价较高,客户在购买时会比较慎重,因此会格外重视产品的品质和性能。公司始终立志完成丝网印刷设备的替代进口,对产品的质量要求较高,公司严格按照质量管理制度实施生产过程中的质量管控,公司业已取得赛瑞国际认证的“ISO9001”质量管理体系认证证书。
    公司严格的质量管理和先进的研发水平保障了产品的出色性能,公司生产的太阳能电池丝网印刷生产线成套设备印刷产能较大,碎片率较低,印刷精度较高,目前公司主营产品的印刷产能可以达到单轨 2750片/小时,双轨 5500片/小时,碎片率可以达到小于 0.1%,印刷精度可以达到±5微米。因此,公司产品和同行业的竞争对手相比,具备一定的性能优势。
    (4)服务优势
    公司的太阳能电池丝网印刷生产线成套设备属于智能制造装备,从产品的现场调试安装到后期的跟踪服务,需要为客户提供多维度的服务,服务能力的高低也是衡量企业竞争力的重要因素。
    公司在销售过程中会有专业的工程师驻场,进行设备布局、安装调试的技术服务支持。公司设有专门的技术服务部门,进行客户的售后维护,包括远程指导、现场检测及操作培训等,并及时地将客户的使用信息和需求反馈给研发部门,给研发部门的研发方向提供数据上的支撑。公司尤其重视建立和客户的顺畅沟通渠道,实时了解客户的个性化需求。公司研发团队会根据客户生产工艺的更新、生产场地空间的改变等独特需求,进行太阳能电池丝网印刷生产线成套设备硬件或软件的局部调整,使产品能够与客户的具体需求相契合。
    此外,公司的竞争对手主要是以 Applied Materials旗下的 Baccini 为首的外国厂商。与国外的竞争对手相比,公司能够充分发挥本土化的优势,快速响应客户的需求,前往客户现场完成检测调试、新品研讨、技术培训等专业支持,从而提供更优质的服务。
    (5)客户优势
    公司在太阳能电池丝网印刷设备领域有多年的技术积累和经验,熟悉太阳能电池的生产工艺和质量标准,能够为客户提供设备布局、安装调试、远程维护、适应工艺更新的全方位服务。凭借在技术研发、性能品质和综合服务方面的优势,公司多年来与天合光能、晶科能源、阿特斯、隆基乐叶等主流光伏企业保持合作,与客户之间建立了稳定的战略合作伙伴关系。公司的客户以光伏行业中的大中型企业为主,应对行业波动性的能力较强,业务规模扩张的需求较大,有助于未来公司的持续发展,因此公司具备一定的客户优势。
    2、公司竞争劣势
    (1)资本实力的不足
    公司近两年业务发展较快,业务规模的快速扩张、海外市场的加速开拓、研发投入的持续增加和技术人才的引进激励都需要大量的资金支持。但公司目前融资渠道较为单一,资本实力略有欠缺,对公司未来保持高速增长的态势形成了一定的制约。
    (2)生产场地的租赁
    公司目前所有的生产场所均为租赁取得,没有自有厂房,一定程度上影响了公司生产效率的提高和大型高端进口设备的购置,成为制约公司产能进一步提升的因素。
    (四)影响公司发展的有利因素与不利因素
    1、有利因素
    (1)国家产业政策的支持
    随着智能制造技术逐渐成为世界制造业发展的客观趋势,世界各国都在大力推广和应用,借此增强自身的核心竞争力。发展智能制造装备行业也成为我国实现制造业转型升级,建立行业优势的必然选择,国家近年出台的多项政策不断推动智能制造装备行业的发展。2015 年 5 月,国务院印发《中国制造 2025》,提出实施国家制造业创新中心建设、智能制造、工业强基、绿色制造、高端装备创
    新等五项重大工程,实现长期制约制造业发展的关键共性技术突破,提升我国制
    造业的整体竞争力。2016 年 3 月,全国人大发布《十三五规划纲要》,也是明确提出加快发展智能制造关键技术装备,培育推广新型智能制造模式,推广生产方式向柔性、智能、精细化转变。2016 年 4 月,质检总局、国家标准委和工业和信息化部联合印发《装备制造业标准化和质量提升规划》,提出到 2020 年的目标为工业基础、智能制造、绿色制造等重点领域标准体系基本完善,质量安全标准与国际标准加快接轨,重点领域国际标准转化率力争达到 90%以上。
    公司主导产品太阳能电池丝网印刷生产线成套设备的应用领域属于太阳能光伏行业,为了促进国内光伏行业的结构调整和产业升级,国家出台了一系列的鼓励政策,近年国家对光伏行业的鼓励政策如下:
    序号 时间 发布单位 文件名 重要内容
    1
    2015年
    6月
    国家能源局、工信部、国家认监委《关于促进先进光伏技术产品应用和产业升级的意见》
    重点发挥市场对技术进步的引导作用,国家能源局会每年安排专门的市场规模实施“领跑者”计划,并要求项目采用先进技术产品。
    2
    2016年
    2月国家能源局《关于建立可再生能源开发利用目标引导制度的指导意见》建立非水可再生能源配额制和绿色证书交易制度,到 2020年,除专门的非化石能源生产企业外,各发电企业非水电可再生能源发电量应达到全部发电量的 9%以上。有望促进光伏行业的发展,释放行业的潜力。
    3
    2016年
    3月国家发改委《可再生能源发电全额保障性收购管理办法》
    电网企业(含电力调度机构)根据国家确定的
    上网标杆电价和保障性收购利用小时数,结合市场竞争机制,通过落实优先发电制度,在确保供电安全的前提下,全额收购规划范围内的可再生能源发电项目的上网电量,有望适当解决“弃光”问题。
    2016年
    5月
    国家发改委、国家能源局《关于完善光伏发电规模管理和实施竞争方式配置项目的指导意见》
    按照光伏发电项目的类型及规模、接网条件及消纳范围和促进技术进步的作用等因素,对光伏发电建设规模实行分类管理。通过电价的竞争方式推动光伏技术进步和成本下降。
    2016年
    6月
    国家发改委、工业和信息化部、国家能源局《中国制造 2025——能源装备实施方案》明确提出组织带二次印刷功能的双通道丝网印
    刷机、多晶切割机、连续拉晶炉、大产能低压扩散炉、背面钝化设备等主要光伏电池制造设备攻关,提升光伏生产线自动化、智能化水平。
    2016年
    11月
    国家发改委、国家能源局《电力发展“十三
    五”规划
    (2016-2020年)》
    全面推进分布式光伏发电建设,重点发展屋顶分布式光伏发电系统,实施光伏建筑一体化工程。在中东部地区结合采煤沉陷区治理以及农业、林业、渔业综合利用等适度建设光伏电站项目。
    2016年
    12月国家能源局《太阳能发展“十
    三五”规划》
    提出到 2020年,太阳能发电装机达到 1.1 亿千瓦;光伏发电电价水平在2015年基础上下降50%以上,在用电侧实现平价上网目标;技术目标上,先进晶体硅光伏电池产业化转换效率达到
    23%以上,光伏发电系统效率显著提升,实现智能运维。
    2017年
    1月国家能源局《能源发展“十三
    五”规划》
    提出“十三五”时期非化石能源消费比重提高
    到 15%以上,稳步发展太阳能能源。在能源发展
    布局上进行调整,新增太阳能装机中,中东部地区约占 56%,并以分布式开发、就地消纳为主。
    2017年
    1月国家能源局《可再生能源“十
    三五”规划》
    十三五期间,太阳能发电的重心主要体现在加
    强分布式利用和推动技术进步两方面,特别是积极鼓励在工商业基础好的城市推广屋顶分布
    式光伏项目,对于西部地区的大型光伏电站项目明确要求在解决弃光问题的基础上有序建设。同时要开展市场化配置资源的尝试,实施光伏领跑者计划,促进先进光伏技术和产品的应用。
    2018年
    4月
    工信部、住房和城乡建设部、交通运输部、农业农村部、国家能源局、国务院扶贫办《智能光伏产业发展行动计划
    (2018-2020年)》
    提出到 2020年,智能光伏工厂建设成效显著,行业自动化、信息化、智能化取得明显进展;
    智能制造技术与装备实现突破,支撑光伏智能制造的软件和装备等竞争力显著提升;智能光伏产品供应能力增强并形成品牌效应,“走出去”步伐加快;智能光伏系统建设与运维水平
    提升并在多领域大规模应用,形成一批具有竞争力的解决方案供应商;智能光伏产业发展环
    境不断优化,人才队伍基本建立,标准体系,检测认证平台等不断完善。
    2018年
    5月
    发改委、财政部、国家能源局《关于 2018年光伏发电有关事项的通知》
    1、合理把握发展节奏,优化光伏发电新增建设
    规模:根据行业发展实际,暂不安排 2018 年普通光伏电站建设规模,规范分布式发展,今年
    安排 10GW左右规模支持分布式光伏项目建设;
    2、加快光伏发电补贴退坡,降低补贴强度:光
    伏电站标杆上网电价每千瓦时统一降低 0.05元,“自发自用、余电上网”模式的分布式光伏发电项目,全电量度电补贴标准降低 0.05元;
    3、发挥市场配置资源决定性作用,进一步加大市场化配置项目力度。
    (2)智能制造装备应用的兴起
    自从改革开放以来,人口红利优势一直是我国经济增长的动力,但随着我国人口老龄化情况的加剧,我国劳动力陷入新生动力不足和老龄化的双重困境,从而推动了劳动力成本的大幅上涨。随着劳动力成本的持续上升,我国制造业赖以生存的成本优势逐渐消失殆尽。面对国内越发严重的“用工荒”情况,制造企业更多地运用智能制造装备,将是大势所趋。目前光伏生产企业试图改进生产工艺,节约人工消耗,从而降低光伏发电成本的需求较为迫切,性能稳定、生产效率高的太阳能电池丝网印刷生产线成套设备会更受市场的青睐。
    (3)国内智能制造装备行业进口替代的诉求
    智能制造装备行业在国内刚起步的时候,国外企业凭借技术上的先发优势和雄厚的资金实力,几乎垄断了国内的市场。近些年,随着国内企业持续增加研发投入,缩小了和国外领先企业技术上的差距,同时利用本土的资源优势以及自身的价格优势,积极开拓市场,实现了智能制造装备市场份额的提升。
    随着全球经济一体化进程的加速和国内智能制造装备行业的技术提升,世界智能制造装备行业的格局发生了重大变化,多种细分领域的高端设备的生产中心陆续向我国转移,促使我国逐渐成为智能制造装备的生产基地。未来,国内的智能制造装备企业有望进一步开拓海外市场,提高行业在全球的占有率。目前,在太阳能电池丝网印刷设备领域,公司厚积薄发,已经超越了 Applied Materials旗下的 Baccini公司,位居国内增量市场份额的首位。
    光伏设备产业链中,硅片生产设备、电池生产设备和组件生产设备的市场空间占比约为 1:2:1,2017 年国内光伏装备市场规模约为 150 亿元,2020 年有望
    达到 300亿元人民,未来 3年复合增长率近 26%9。公司在稳固丝网印刷设备的市场地位后,逐步向电池片生产设备市场、光伏全产业链的装备延伸,目前已经研发成功丝网印刷的前道设备激光刻蚀设备并已取得订单,因此公司在电池生产设备、光伏生产设备市场仍有很大发展空间。
    (4)清洁能源取代化石能源趋势的形成
    9数据来源:中泰证券研究所
    当前,全球能源体系正加快向清洁低碳化转型,可再生能源规模化利用将是能源发展的基本趋势,加快发展可再生能源已经成为全球能源转型的主流方向。
    太阳能在能源结构调整方面拥有独特优势,将在全球范围内得到更为广泛的应用。
    随着我国经济的快速发展,化石能源消耗量不断增加,我国也正面临着日益严重的环境破坏问题。北方的沙尘暴、近两年肆虐全国各地的雾霾突出了我国严峻的大气污染现状,也促使人们日益关注环境保护问题。在这样的背景下,清洁能源逐渐取代化石能源已经成为未来发展的趋势,太阳能发电行业体现了更高的战略地位。根据《能源发展“十三五”规划》,2015 年我国非化石能源比重达到 12%,计划到 2020年,我国非化石能源消费比重提高到 15%以上,根据《中美气候变化联合声明》,我国计划到 2030 年非化石能源比重提高到 20%以上。根据《电力发展“十三五”规划》,2020年非化石能源发电装机比重达到 39%。根据中国石油经济技术研究院的《2050 年世界与中国能源展望》,2015 年,世界非水可再生能源占比为 3%,到 2030 年会增长到 7%,到 2050 年会增长到 16%。
    我国和全球对清洁能源的大力推广是光伏行业的重大利好,会在未来较长时间内拉动光伏行业的需求。因此,公司主导产品太阳能电池丝网印刷生产线成套设备作为光伏产业链中的核心设备,应用前景也会非常广阔。
    (5)技术进步对光伏发电成本下降的推动
    光伏行业的主要原材料是晶硅电池片,国内晶硅电池生产企业通过引进、消化、吸收和创新,业已取得长足的发展。我国晶硅电池经过市场的充分竞争,技术研发对生产工艺的改进以及设备的更新换代,价格大幅降低。晶硅电池价格的下降为下游光伏组件和光伏系统价格的下调提供了空间,最近几年我国光伏组件和光伏系统的成本下降趋势如下图所示,光伏发电的成本越来越逼近传统火力发电的成本,使得未来光伏平价上网成为可能。
    数据来源:IEA、《中国光伏产业发展路线图(2016)》光伏产业链的技术进步不断助推组件和系统成本的降低,促进了光伏行业的良性发展。
    2、不利因素
    (1)国内企业自主创新能力的不足国内智能制造装备行业的技术水平虽然和国外先进企业的差距正在逐步缩小,但国内企业的研发主要局限于对进口设备的模仿和改造,缺乏相应的自主创新能力。随着下游诸多应用领域对智能制造设备需求的增加,国内企业研发环境、人才储备和配套支持的不足逐渐凸显出来,难以开发创新产品成为制约智能制造装备行业持续进步的重要因素。
    (2)下游光伏行业政策的不稳定性
    1)光伏行业对补贴的依赖
    从全球光伏产业的发展轨迹来看,无论是传统的欧洲市场,还是新兴的亚洲市场,都离不开政府对光伏产业的补贴。目前,我国整个光伏补贴的审批流程冗长,补贴落实周期较慢,这也一定程度上影响了光伏行业的健康有序发展。
    2)光伏电价的下调2015年 12月,发改委发布《关于完善陆上风电光伏发电上网标杆电价政策的通知》,光伏上网标杆电价Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ类地区分别从每千瓦时 1.00 元、0.95
    元、0.90元下调至每千瓦时 0.98 元、0.88元、0.80元;2016年 12月,发改委
    发布《关于调整光伏发电陆上风电标杆上网电价的通知》,光伏上网标杆电价三类地区分别从每千瓦时 0.98元、0.88元、0.80元下调至每千瓦时 0.85元、0.75元和 0.65 元;2017 年 12 月,发改委发布《2018 年光伏发电项目价格政策的通知》,光伏上网标杆电价三类地区均下调 0.1元,分别为每千瓦时 0.75元、0.65元和 0.55 元;2018 年 5 月,发改委、财政部、国家能源局发布《关于 2018 年光伏发电有关事项的通知》,光伏上网标杆电价三类地区均下调 0.05 元,分别为每千瓦时 0.7元、0.6元和 0.5 元。光伏上网电价的持续下调,无疑对光伏行
    业是一项不小的挑战。
    3)国际贸易保护对我国光伏企业的影响
    随着全球光伏发电市场规模的迅速扩大,很多新兴国家都将光伏产业视为新的经济增长点。一方面,各国在硅片切割、装备制造、太阳能电池研发等方面加大技术研发力度,加剧了产业的国际竞争程度;另一方面,欧洲和美国在市场竞争不利的情况下采取贸易保护手段,影响了我国光伏产品在全球范围内的出口。
    光伏行业政策的不确定性直接影响了太阳能电池生产企业的发展,一定程度上也会影响公司主导产品太阳能电池丝网印刷生产线成套设备的需求。
    (五)公司出口情况
    1、主要出口情况及进口国有关政策
    鉴于海外光伏市场的巨大潜力,国内以天合光能、晶科能源、阿特斯为首的太阳能电池主流厂商纷纷在东南亚投资建厂,一方面扩大产能以满足全球太阳能光伏产业日益增长的需求,另一方面在欧美市场对中国光伏产品设置壁垒的情况下,通过东南亚等国顺利出口美国和欧洲市场。
    公司报告期内境外收入和订单的具体情况及分析详见本招股说明书第六节
    “业务与技术”之“四、(一)公司主要产品的产销情况”的相关内容。
    公司产品主要出口国为越南、马来西亚、印度、泰国等亚洲国家,公司产品出口主要受产品的质量认证和进口国关税政策的影响。目前公司产品符合
    GB/TI9001-2008 idt ISO9001:2008标准,并通过质量管理体系认证,且公司产
    品出口国不存在特殊的产品质量认证要求。除质量认证外,进口国的关税政策会影响进口国客户进口意愿,是国际贸易中的重要壁垒,当前公司境外销售国越南、
    马来西亚、印度、泰国并不存在特殊的关税政策。因此,报告期内出口国不存在特殊的限制性政策影响公司产品的出口。
    2、贸易摩擦对产品进口的影响
    报告期内公司产品未曾受到进口国采取的反补贴、反倾销等贸易保护措施的影响,不存在贸易摩擦。
    3、进口国同类产品的竞争格局
    目前公司产品出口主要面向亚洲新兴太阳能光伏产业国家,在这些国家,公司产品所面临的竞争对手依然是以 Applied Materials的 Baccini为主的欧美品牌。而公司依靠技术实力与产品明显的性价比优势,在出口国的市场的竞争中处于有利的地位,市场占有率较高。
    四、销售情况和主要客户
    (一)公司主要产品的产销情况
    1、公司产能、产量和出货量情况报告期内,公司主要产品的产能、产量和出货量情况如下所示:
    项目
    2018 年 1~6月
    2017 年度 2016 年度 2015 年度太阳能电池丝网印刷成套设备产能(条) 93 126 108 22产量(条) 94 124 113 22
    产能利用率 101.08% 98.41% 104.63% 100.00%
    出货量(条) 93 112 110 24
    出货量/产量 98.94% 90.32% 97.35% 109.09%
    注 1:公司的主导产品太阳能电池丝网印刷生产线成套设备分为单头单轨和双头双轨,测算的产能是
    以公司的单头单轨产品为标准线,双头双轨算作 2 条标准线。根据相应人员测算当年生产每类产品的总工时(按照每天工作 8 小时、月平均工作天数为 26 天、全年月份为 12 个月的生产能力进行测算),根据生产过程中的机械装配、电气总装、电气调试等工序测算生产每类产品的标准工时。公司产能=单头单轨总工时/单头单轨标准工时+双头双轨总工时/双头双轨标准工时*2。
    注 2:由于公司产品的验收周期较长,从产品发出到产品验收确认收入存在一定的时间差,因此使用
    出货量/产量这个指标来更好地衡量产品的销售情况。测算产量和出货量时,单头单轨算作 1 条,双头双轨
    算作 2 条。
    报告期内全球太阳能装机容量持续增长,我国太阳能组件及电池片产量逐年增长,相应的,我国丝网印刷线存量逐年增长,太阳能装机容量和发行人成套设
    备市场容量之间存在匹配关系。由于发行人市场竞争力的较快提升,发行人在丝网印刷线的市场份额显著提升,发行人产销量与增量市场份额相匹配。
    2、公司主要产品的收入情况报告期内,公司营业收入构成情况如下所示:
    单位:万元产品名称
    2018 年 1~6 月 2017 年 2016 年 2015 年金额比例
    (%)金额比例
    (%)金额比例
    (%)金额比例
    (%)太阳能电池丝网印刷成套设备
    30555.30 85.70 38598.71 81.10 31259.14 90.53 8913.68 85.83
    单机 4434.63 12.44 8063.19 16.94 2608.02 7.55 1182.96 11.39配件及其他
    662.30 1.86 930.04 1.95 662.38 1.92 288.03 2.77
    合 计 35652.23 100.0 47591.93 100.0 34529.54 100.0 10384.67 100.00
    3、公司主要客户群体
    公司的主导产品是太阳能电池丝网印刷生产线成套设备,客户群体集中在下游光伏行业的电池片生产商,并以光伏行业中的大中型企业为主。公司起初以行业内的天合光能、晶科能源等龙头企业为突破口,凭借良好的产品品质、出色的性能指标和优质的售后服务,在业内积累了不错的口碑。在此基础上,公司相继又与阿特斯、隆基乐叶等主流厂商进行业务上的合作,并保持了良好的合作关系。
    4、销售价格情况报告期内,公司主要产品的销售平均价格情况如下所示:
    主要产品
    2018 年 1~6 月 2017 年 2016 年 2015 年销售价格(万元/台)变动
    (%)销售价格(万元/台)变动
    (%)销售价格(万元/台)变动
    (%)销售价格(万元/台)太阳能电池丝网印刷成套设备单头单轨
    623.93 11.78 550.41 -6.45 588.39 12.22 524.33双头双轨
    1172.30 6.22 1103.62 6.54 1035.89 - -公司的太阳能电池丝网印刷生产线成套设备分为单头单轨和双头双轨两个型号,其中双头双轨成套设备是在单头单轨的基础上迭代更新的产品,于 2016年正式投放市场。
    公司每套成套设备会根据客户的具体需求配置不同的设备,因此不同的成套设备单价会存在一定的差异。报告期内,公司单头单轨成套设备的价格分别为
    524.33 万元/台、588.39 万元/台、550.41 万元/台和 623.93 万元/台。整体而言,公司 2015年单头单轨成套设备的价格相对较低,主要是 2015 年部分单头单轨成套设备不带二次印刷功能,配置较低,同时 2015 年的客户集中于行业内具有较强影响力的大型电池片生产企业,大型客户的议价能力较强。2018 年 1~6月,单头单轨成套设备价格上升的原因主要是 2018年 1~6月仅确认了两台单头单轨成套设备,该两台成套设备均多配置了光衰炉。
    2016 年、2017 年和 2018 年 1~6 月,公司双头双轨成套设备的价格分别为
    1035.89 万元/台、1103.62 万元/台和 1172.30 万元/台。双头双轨成套设备
    价格保持上升的原因主要是公司应客户的普遍需求,逐渐增加了太阳模拟器、烧结炉、外观检测设备等外购设备的配置。
    5、报告期各销售区域销售情况
    单位:万元销售区域
    2018 年 1~6 月 2017 年 2016 年 2015 年
    金额 比例 金额 比例 金额 比例 金额 比例
    境内 32231.30 90.40% 27200.39 57.15% 23802.22 68.93% 10283.91 99.03%
    其中:华东地区
    15258.92 42.80% 24160.79 50.77% 17710.73 51.29% 7189.22 69.23%
    华南地区 33.96 0.10% 168.25 0.35% 4217.83 12.22% 212.28 2.05%
    华中地区 16810.76 47.15% 1983.06 4.17% 1672.98 4.85% 2875.77 27.69%
    其他地区 127.67 0.36% 888.29 1.87% 200.67 0.58% 6.64 0.06%
    境外 3420.92 9.60% 20391.54 42.85% 10727.32 31.07% 100.76 0.97%
    其中:马来西亚
    36.26 0.10% 4058.13 8.53% 3205.65 9.28% - -
    泰国 3108.68 8.72% 9226.82 19.39%
    越南 273.88 0.77% 9226.82 19.39% 9226.82 19.39% 9226.82 19.39%
    印度 2.11 0.01% 1105.93 2.32% 1023.55 2.96% - -
    台湾地区 - - - - 1180.31 3.42% - -
    其他 - - - - 89.56 0.26% 100.76 0.97%
    合 计 35652.23 100.00% 47591.93 100.00% 34529.54 100.00% 10384.67 100.00%
    截至 2018年 6月 30日,公司报告期各期境内外销售订单签订及已确认收入
    情况如下:
    单位:万元
    年度 区域订单金额(不含税)
    2015 年已确认收入
    2016 年已确认收入
    2017 年已确认收入
    2018 年
    1~6 月已确认收入尚未确认收入金额
    2015年
    境内 15909.13 10222.37 5040.60 646.15 - -
    境外 4743.29 71.05 4672.24 - - -
    2016年
    境内 50775.61 / 17394.09 21666.69 7547.26 4167.58
    境外 26531.51 / 6055.08 20208.89 267.54 -
    2017年
    境内 120722.73 / / 4887.55 24105.98 91729.20
    境外 7846.27 / / 182.65 3133.56 4530.06
    2018年
    1~6月
    境内 106850.56 / / / 578.06 106272.49
    境外 12621.49 / / / 19.82 12601.67
    合计 / / / / / / 219301.00
    (1)国内销售收入变动分析报告期内,华东地区贡献了大部分国内营业收入,为公司销售收入的主要来源,主要原因在于华东地区是我国经济比较发达的地区,工业基础扎实,同时是我国光伏产业的主要生产基地,汇聚了天合光能、晶科、阿特斯等众多知名光伏企业。报告期内,其他地区的零星销售主要系公司向这些地区的光伏企业销售配件或辅料等。
    发行人获取订单后根据客户付款情况安排生产、发货,2017 年设备的安装调试周期为 9~10个月,2017年获取的订单通常在 2017年第一季度发货才有可能
    在 2017 年确认收入,发行人 2017 年签订的国内订单在 2017 年第一季度发货的
    订单金额为 5291.44万元。因此,发行人 2017年境内订单金额高达 12.07亿元的情况下,2017年境内仅确认 4887.55 万元合理,不存在人为延长验收周期调节收入确认时点的情形。
    (2)外销销售收入变动分析
    2016 年以来,发行人的境外销售收入大幅增加,主要系国际环境导致国内
    光伏电池片、组件生产企业海外扩张。国内主流光伏生产企业为规避美国双反、
    欧洲反倾销调查的影响,避免高额税负,通过在泰国、越南、马来西亚等东南亚地区设厂等方式予以积极应对,发行人的太阳能电池丝网印刷机设备随之进入东南亚市场。此外,印度、中东等海外市场蓬勃兴起,对光伏设备、光伏产品以及电站建设等需求快速增长,发行人积极开拓海外市场,凭借较强的技术水平、较高的产品性价比以及完善的后续跟踪服务,新兴市场的订单不断落地。
    2015年和 2016年,发行人的境外销售订单主要是国内主流光伏生产企业如
    天合光能、阿特斯和晶科能源等为规避美国双反、欧洲反倾销调查的影响,集中在东南亚地区新建太阳能电池片产能带来的设备需求产生。2017 年以来,随着国内光伏生产企业集中新建产能的完成,东南亚地区的设备需求有所下滑,但由于东南亚地区的太阳能电池片产能主要面向欧美市场,欧美市场太阳能新增装机容量的持续增长,使得东南亚地区太阳能电池片生产企业仍有新建或扩建产能的需求,东南亚地区仍有持续的设备需求。此外,印度、中东等海外市场蓬勃兴起,对光伏设备、光伏产品以及电站建设等需求快速增长,发行人在印度、中东等新兴市场的订单逐步落地。因此,2017年,发行人的境外订单相较 2016年出现下滑,但仍保持了较大的订单规模,并且随着新兴市场订单的逐步落地,境外订单
    将保持一定的增长,2018年 1~6月新签境外订单已达 12621.49 万元。
    报告期内,发行人境外应收账款回款正常,发行人的海外客户基本为国内太阳能光伏行业的龙头企业在海外设立的子公司,收汇风险较小,因此公司并未购买出口信用保险。
    报告期内,发行人报关数据、出口退税数据均与境外销售数据相匹配。
    (二)报告期内主要客户情况报告期内,公司对前十大客户的销售情况如下:
    年份序号客户名称订单获取方式销售内容销售金额(万元)占营业收入比例
    (%)
    2018
    年 1~
    6月
    1 江西展宇新能源股份有限公司 自主开拓
    成套设备、测试分选设备、外观检测设备等
    11680.04 32.76
    2 中国机械工业机械工程有限公司 销售顾问 成套设备等 5598.29 15.70
    3 平煤隆基新能源科技有限公司 自主开拓 成套设备等 5142.77 14.42
    4 阿特斯系 销售顾问 2824.52 7.92
    其中:阿特斯阳光电力(泰国)有限公司
    成套设备、测试机等 2821.12 7.91苏州阿特斯阳光电力科技有限公司
    配件 3.40 0.01
    5 天津中环融资租赁有限公司 自主开拓 成套设备、烧结炉等 2663.25 7.47
    6 东方日升新能源股份有限公司 自主开拓 成套设备等 2634.13 7.39
    7通威系自主开拓
    1365.65 3.83
    其中:通威太阳能(合肥)有限公司
    成套设备等 1325.06 3.72
    通威太阳能(成都)有限公司 配件 40.59 0.11
    8 上海久商国际贸易有限公司 销售顾问
    测试分选设备、光衰炉等
    1122.52 3.15
    9 浙江正泰太阳能科技有限公司 自主开拓 成套设备等 886.50 2.49
    10天合系自主开拓
    330.39 0.93
    其中:天合光能科技(越南)有限公司
    上下片机 273.88 0.77
    天合光能股份有限公司 配件 56.51 0.16
    合 计 34248.07 96.06
    2017年
    1阿特斯系销售顾问
    9297.60 19.54
    其中:阿特斯阳光电力(泰国)有限公司
    成套设备等 9207.34 19.35苏州阿特斯阳光电力科技有限公司
    测试机 90.25 0.19
    2天合系自主开拓
    8821.33 18.54
    其中:Trina Solar Energy
    Development Pte Ltd.
    成套设备 4843.77 10.18
    天合光能股份有限公司(注 1)成套设备丝网印刷
    机、红外线干燥炉、自动缓存机等
    3416.93 7.18
    天合光能(常州)科技有限公司 测试分选设备 503.98 1.06
    其它 配件 56.64 0.12
    3晶科系自主开拓
    5511.80 11.58
    其中:JINKO SOLAR TECHNOLOGY
    SDN.BHD成套设备,测试分选设备等
    4058.13 8.53浙江晶科能源有限公司成套设备,测试分选设备等
    1453.67 3.05
    4隆基系自主开拓
    5123.87 10.77
    其中:泰州隆基乐叶光伏科技有限公司(注 2)
    成套设备等 5123.57 10.77
    其它 配件 0.30 0.00
    5 安徽越众光伏科技有限公司 销售顾问 成套设备 2222.22 4.67
    6 江西展宇新能源股份有限公司 自主开拓
    外观检测设备,自动上片机,下料机,测试分选设备等
    1981.42 4.16
    7 横店集团东磁股份有限公司 自主开拓 成套设备 1788.94 3.76
    8 远东国际租赁有限公司 自主开拓 测试分选设备 1440.17 3.03
    9茂迪系自主开拓
    1399.09 2.94
    其中:茂迪(马鞍山)新能源有限公司
    成套设备 1374.22 2.89茂迪(苏州)新能源有限公司 配件 24.87 0.05
    10 徐州中辉光伏科技有限公司 自主开拓 成套设备 1282.05 2.69
    合 计 38868.49 81.67
    2016年
    1 极致国际贸易有限公司 销售顾问 成套设备 5228.25 15.14
    2安徽银欣新能源科技有限公司(注
    3)
    自主开拓 成套设备 4674.52 13.54
    3 宁波康奈特国际贸易有限公司 销售顾问 成套设备 4223.93 12.23
    4 江苏苏美达五金工具有限公司 自主开拓 成套设备 3919.18 11.35
    5晶科系自主开拓
    3358.94 9.73
    其中:JINKO SOLAR TECHNOLOGY
    SDN.BHD.成套设备,测试分选设备
    3205.65 9.28浙江晶科能源有限公司
    测试分选机,太阳模拟器
    153.29 0.44
    6 隆基系自主开拓
    3090.31 8.95
    其中:乐叶光伏科技有限公司 成套设备 2222.22 6.44
    泰州乐叶光伏科技有限公司 成套设备 868.08 2.51
    7 广东爱康太阳能科技有限公司 销售顾问 成套设备、烧结炉 1935.75 5.61
    8 中国建材国际工程集团有限公司 销售顾问 成套设备 1273.50 3.69
    9 茂迪(苏州)新能源有限公司 自主开拓 成套设备 1185.84 3.43
    10 天合系自主开拓
    1075.28 3.11
    其中:常州天合光能有限公司
    丝网印刷机、自动上片机
    890.15 2.58
    天合光能(常州)科技有限公司
    测试分选设备 151.03 0.44
    天合光能(上海)光电设备有限公司
    配件 34.10 0.10
    合 计 29965.52 86.78
    2015年
    1 天合系自主开拓
    5602.97 53.95
    其中:天合光能(常州)科技有限公司
    成套设备 4410.09 42.47
    常州天合光能有限公司成套设备丝网印刷机,红外线干燥炉,自动缓存机等
    1192.89 11.49
    2 江西展宇新能源股份有限公司 自主开拓 成套设备 2875.77 27.69
    3 中电电气(南京)光伏有限公司 自主开拓 成套设备 611.86 5.89
    4 安徽银阳光伏科技有限公司 自主开拓 成套设备 508.55 4.90
    5 浙江晶科能源有限公司 自主开拓
    测试分选机,太阳模拟器
    460.44 4.43
    6 实际控制人控制的企业自主开拓
    235.80 2.27
    其中:深圳市南杰星实业有限公司 锡膏测厚机 135.04 1.30
    Nicer Jaunce Digital
    Electronic Co.Ltd.
    锡膏测厚机 100.76 0.97
    7 广东爱康太阳能科技有限公司 销售顾问 测试分选机 61.54 0.59
    8 英利系销售顾问
    12.68 0.12
    其中:蠡县英利新能源有限公司 配件 6.64 0.06
    海南英利新能源有限公司 配件 6.04 0.06
    9 东莞南玻光伏科技有限公司 自主开拓 配件 5.43 0.05
    10 深圳市博视科技有限公司 自主开拓 配件 4.94 0.05
    合 计 10379.99 99.95
    注 1:2017年 11月 22日,常州天合光能有限公司更名为天合光能有限公司;2017年 12月 28日,天合光能有限公司更名为天合光能股份有限公司
    注 2:2017年 5月 8日,泰州乐叶光伏科技有限公司更名为泰州隆基乐叶光伏科技有限公司
    注 3:2016年 1月 25日,安徽银阳光伏科技有限公司更名为安徽银欣新能源科技有限公司
    2016 年前四大客户的最终用户均是太阳能电池生产企业,博威尔特太阳能
    科技有限公司、中利腾晖光伏(泰国)有限公司的股东背景是 A股上市公司,越南电池科技有限公司正在被 A股上市公司收购,安徽银欣新能源科技有限公司的股东背景是自然人。上述客户与发行人之间不存在关联关系。2016 年上述客户存在扩建产能的较大需求,并采购了发行人的设备完成验收,成为发行人的前四大客户。上述客户后续没有持续的大量扩产需求,2017 年确认的收入较少,因此上述客户 2017年没有成为前十大客户。
    发行人报告期主要客户基本稳定,主要客户在各期确认收入的金额存在一定波动,主要系客户产能扩张及生产线更新换代存在周期性及固定资产投资安排存在时间差异所致。报告期内,天合光能、晶科能源、阿特斯、隆基乐叶、江西展
    宇等一流光伏企业基本稳定在报告期前 10 大客户中。发行人的主要客户以光伏
    行业中的大中型知名企业为主,均与发行人保持良好的合作关系,基本都有较为充足的在手订单。因此,发行人不存在主要客户不稳定、影响发行人持续盈利能力的情形。
    发行人报告期主要客户中存在部分客户不是终端客户的情况,其中不是终端客户的,终端客户及其与客户的关系如下:
    客户名称 最终用户名称 终端客户与客户的关系远东国际租赁有限公司
    天合光能(常州)科技有
    限公司、天合光能股份有限公司
    天合光能(常州)科技有限公司、天合光能股份有限公司采取融资租赁的方式购买公司产品,远东国际租赁有限公司、发行人与最终用户共同签订了三方购买合同。根据合同约定,如发生违约行为,远东国际租赁有限公司除应立刻向发行人支付应付款之外,还应向发行人支付逾期付款违约金。该合同中,发行人将合同约定的货物全部交付给最终用户,并经最终用户验收合格取得经过最终用户确认的验收证明后确认收入。最终用户验收合格后,设备所有权上的主要风险和报酬已经转移,符合企业会计准则的相关规定。
    极致国际贸易有限公司 越南电池科技有限公司越南电池科技有限公司和极致国际贸易有限公司系同一
    实际控制人控制的企业,越南电池科技有限公司指定极致国际贸易有限公司为代理商。
    宁波康奈特国际贸易有限公司博威尔特太阳能科技有限公司博威尔特太阳能科技有限公司系宁波康奈特国际贸易有
    限公司子公司,博威尔特太阳能科技有限公司指定宁波康奈特国际贸易有限公司为代理商。
    江苏苏美达五金工具有限公司
    中利腾晖光伏(泰国)有限公司
    中利腾晖光伏(泰国)有限公司指定江苏苏美达五金工具有限公司为代理商。
    中国机械工业机械工程有限公司
    GCL System Integration
    Technology Co.Ltd
    中 国 机 械 工 业 机 械 工 程 有 限 公 司 为 GCL System
    Integration Technology Co.Ltd 提供融资服务,中国机械工业机械工程有限公司、发行人与 GCL SystemIntegration Technology Co.Ltd签订了三方购买合同。
    天津中环融资租赁有限公司
    东方环晟光伏(江苏)有限公司
    东方环晟光伏(江苏)有限公司采取融资租赁的方式购买公司产品,天津中环融资租赁有限公司、发行人与东方环晟光伏(江苏)有限公司签订了三方购买合同。
    公司 2015年向天合系销售的比例达到营业收入的 53.95%,除此之外,公司
    报告期内不存在向单个客户销售的比例超过营业收入 50%的情况。公司的主营产品系高端设备,由于产品的附加值和技术含量较高,售后服务周期较长,通常会与客户保持长期的良好合作关系。同时,公司产品的下游太阳能光伏行业的优质客户相对集中,公司目前已进驻下游行业的主流国内厂商。因此,公司不存在依
    赖单一客户的情形。
    除深圳市南杰星实业有限公司和Nicer Jaunce Digital Electronic Co.Ltd.外,公司董事、监事、高级管理人员和其他核心人员及其关联方和持有公司
    5%以上的股东未在上述前十名销售客户中占有任何权益,发行人前十大销售客户
    与发行人不存在关联关系,销售过程中不存在关联交易。
    五、采购情况和主要供应商
    (一)采购情况
    1、主要原材料及采购情况
    (1)主要原材料采购情况
    发行人采取“以销定产为主,备货生产为辅”的生产模式,随着发行人产品市场份额的提升和设备订单的增加,发行人的生产规模不断扩大,原材料采购金额也逐年增长。报告期内,发行人原材料采购金额由 2015年的 9195.00万元增
    长至 2018年上半年的 50410.64 万元,主要是订单增加带来的产量扩张引起的。
    报告期内,公司按照类别统计的原材料采购金额如下表所示:
    单位:万元类别
    2018 年 1~
    6 月占采购总额比例(%)
    2017 年度占采购总额比例(%)
    2016 年度占采购总额比例(%)
    2015 年度占采购总额比例(%)标准件电气标准件
    17506.91 34.73 20969.23 39.62 14324.07 38.33 3788.77 41.20机械标准件
    7468.24 14.81 7871.38 14.87 5703.45 15.26 1624.52 17.67非标准件
    机架类 2974.28 5.90 3532.87 6.67 2864.18 7.66 734.64 7.99机加件及机加半成品
    3427.27 6.80 3276.79 6.19 2303.05 6.16 418.51 4.55
    外购设备 17472.68 34.66 15102.84 28.53 10435.04 27.92 2286.63 24.87
    辅料及其他 1561.26 3.10 2178.07 4.11 1739.73 4.66 341.94 3.72
    合 计 50410.64 100.00 52931.18 100.00 37369.52 100.00 9195.00 100.00
    如上表所示,发行人原材料的采购总额随着产量的逐年增长而不断增长,报告期内,发行人的电气标准件、机械标准件、非标准件、外购设备、辅料及其他原材料占采购总额的比例基本保持稳定。
    发行人生产的产品包含太阳能电池丝网印刷成套设备和单机设备,丝网印刷机是成套设备的主要组成部分,同时也会作为单机出售。因此,根据发行人丝网印刷机设备的产量分析采购情况和产量的匹配关系更为合理。发行人报告期采购领用总额和丝网印刷机产量的配比关系如下所示:
    项目 2018 年 1~6 月 2017 年度 2016 年度 2015 年度
    采购领用总额(万元) 49004.95 50326.04 35512.93 8491.67
    丝网印刷机产量(台) 451 517 408 92
    采购领用总额/丝网印刷机产量
    108.67 97.34 87.04 92.30剔除外购设备的采购领用总
    额/丝网印刷机产量
    69.92 68.13 61.47 67.45
    注:采购领用总额=当期采购总额-(期末原材料余额-期初原材料余额)
    发行人报告期采购领用总额和丝网印刷机产量的比值基本保持稳定,2016年采购领用总额和丝网印刷机产量的比值略低。通常成套设备和组合单机设备中丝网印刷机都会配套自动上片机、缓存机、红外线干燥炉,但有时客户根据自身需求单独购买丝网印刷机,发行人 2016 年丝网印刷机单机的出货数量显著高于其它期间,因此 2016 年采购领用总额与丝网印刷机产量的比值低于其他各期。
    2018年 1~6月采购领用总额和丝网印刷机产量的比值较高是由于发行人应客户
    需求配置了更多的外购设备,2018 年 1~6 月发行人采购外购设备金额高达
    17472.68万元,已较 2017年度采购额增加 2369.84万元,外购设备采购占比
    由 2017年的 28.53%提高到 2018 年 1~6月的 34.66%。发行人报告期内,剔除外购设备的采购领用总额与丝网印刷机产量的比值基本稳定。
    综上所述,发行人的电气标准件、机械标准件、外购设备、辅料及其他原材料的配套采购情况与同期发行人产量规模匹配。
    报告期内,公司主要原材料的采购平均单价如下表所示:
    单位:元
    项目 2018 年 1~6 月 2017 年度 2016 年度 2015 年度
    电机 1343.99 1744.18 1829.87 1860.38
    驱动器 1672.73 1916.08 1947.59 1746.23
    PLC控制器 7495.81 9252.59 17688.96 18986.76
    读数头 1933.37 2270.00 3485.93 3489.60
    工控机 7983.00 8253.11 8241.93 7461.73
    真空发生器 371.37 513.03 1173.62 1276.89
    太阳模拟器 844698.67 822880.60 594766.41 622914.71
    机架 8157.23 9331.97 10207.74 11487.59报告期内,发行人对于同一供应商不同年度同类原材料的采购单价存在一定波动,总体较为平稳。
    2017 年度 PLC 控制器、读数头、真空发生器等原材料平均采购价格较 2016年度大幅下降,2017年采购的上述原材料因型号、规格相比于 2016 年存在结构性差异,最终导致了所呈现的同类原材料综合平均采购单价大幅下降。具体分析如下:
    1)PLC控制器
    2016 年发行人主要 PLC 控制器采购型号为 NJ501-1300,占当年 PLC 控制器
    采购总量的 56.43%,2016年该型号 PLC控制器的采购单价为 1.8171 万元;2017年发行人主要 PLC 控制器采购型号为 NX1P2-9024DT,占当年 PLC 控制器采购总
    量的 35.22%,2017年该型号 PLC 控制器的采购单价为 0.2479万元。由于不同型
    号产品在各年度的采购比例不一致导致综合采购单价大幅下降,原因合理。
    2)读数头
    2016 年发行人采购读数头的主要型号为 RGH24Y50A30A,占当年读数头采购
    总量的 50.38%,2016 年该型号的读数头的采购单价为 0.3812 万元;2017 年发行人采购读数头的主要型号为 T204150A,占当年读数头采购总量的 56.86%,2017年该型号读数头的采购单价为 0.2316 万元。由于不同型号产品在各年度的采购
    比例不一致导致综合采购单价大幅下降,原因合理。
    3)真空发生器
    2016 年发行人采购真空发生器的主要型号为 VADMI-95-N,占当年真空发生
    器头采购总量的 79.68%,2016年该型号的真空发生器的采购单价为 0.1243万元;
    2017年发行人采购真空发生器的主要型号为 ZH10BS-06-06与 VADMI-95,两种型
    号合计占当年真空发生器采购总量的 77.44%,2017 年两种型号真空发生器的采购单价分别为 0.0082万元与 0.0681 万元。由于不同型号产品在各年度的采购比
    例不一致导致综合采购单价大幅下降,原因合理。
    4)太阳模拟器
    发行人外购太阳模拟器的供应商主要有 Halm和 Berger,在报告期内,同一型号的太阳模拟器采购单价变动不大,不同型号的太阳模拟器单价不同,例如型
    号为 ELAM-100000 的 Berger 高速测试仪平均单价约为 96.00 万元/台,型号为
    ELAM-IUCT00的 Halm模拟器平均单价约为 62.75万元/台。2017年发行人的印刷
    线产品性能参数提升,需要采购高速测试仪与之配合,而高速测试仪价格更高,因此导致太阳模拟器 2017年度平均采购价格较 2016年度大幅增长,原因合理。
    公司采购的电气标准件和机械标准件属于市场上的通用部件,市场结构稳定,供给充足。
    2、主要产品所需能源及采购情况
    公司生产经营过程中消耗的主要能源为电力,占营业成本的比重较小,公司所在区域电力供应充足,电价稳定,能够满足公司的生产需求。报告期内,公司电力供应情况如下表所示:
    项目 2018 年 1~6 月 2017 年度 2016 年度 2015 年度
    平均电价(元/度) 0.71 0.74 0.76 0.79
    电力消费额(万元) 67.46 114.71 98.56 76.98
    占营业成本比例 0.33% 0.47% 0.64% 1.39%
    (二)外协加工情况
    由于公司产品的生产工序繁杂,公司会将氧化等非核心工序委托外部的专业公司加工,从而提高生产效率。报告期内公司外协加工的情况如下表所示:
    单位:万元
    项目 2018 年 1~6 月 2017 年度 2016 年度 2015 年度
    外协加工费金额 98.53 210.77 227.60 55.99
    占营业成本比例 0.49% 0.87% 1.39% 1.01%
    受场地、人员及设备等因素的影响,同时考虑产品生产工序重要性等,发行人将氧化、电镀等金属表面处理工序委托外部的专业公司加工,氧化、电镀等金属表面处理工序属于非核心工序,将其委托外部的专业公司加工可以提高公司的生产效率。随着 2016 年公司订单规模的迅速增加,公司自制机加半成品的产量迅速增长,外协加工量大幅增长,相应的外协加工费由 2015 年的 55.99 万元增
    加至 2016 年的 217.60 万元。2017 年和 2018 年 1~6 月,由于技术调整部分自
    制机加半成品不再需要进行表面处理,以及表面处理的单位外协加工费降低等原因,在自制机加半成品的产能、产量增加的情况下,外协加工费的金额与 2016年同期基本持平。
    报告期内,公司外协加工的金额占营业成本的比例较小,公司外协加工厂商的选择和管理流程同其他供应商一致。
    报告期内,主要委托加工企业加工情况如下:
    单位:万元外协厂商名称外协内容
    2018 年 1~6 月 2017 年度 2016 年度 2015 年度金额比例
    (%)金额比例
    (%)金额比例
    (%)金额比例
    (%)昆山百鑫泽金属制品有限公司
    氧化 31.39 31.85 144.59 68.60 141.41 62.13 - -苏州市鑫渭机电修造有限公司
    氧化 - - - - 13.98 6.14 27.25 48.67苏州捷玥电子科技有限公司
    电镀/氧化
    17.36 17.62 34.04 16.15 - - - -苏州科必乐五金有限公司
    电镀/氧化
    1.18 1.20 - - 2.06 0.90 6.38 11.40苏州屯村五七电镀有限公司
    电镀 - - - - 10.40 4.57 - -上海章彪金属制品有限公司
    氧化 - - - - 14.81 6.51 - -苏州驰旺精密五金有限公司
    平面磨 - - - - 11.19 4.92 13.21 23.59吴江市北厍团结电镀厂
    电镀 16.85 17.10 - - - - - -
    小 计 66.78 67.78 178.63 84.75 193.85 85.17 46.84 83.66
    发行人股东、实际控制人、董监高及其他核心人员与委托加工厂商之间不存在关联关系、委托持股或其他利益输送的情形。
    发行人主要电镀、氧化外协厂商的建设项目环境影响评价手续以及环保资质取得情况如下:
    外协厂商 外协内容 环保资质取得情况
    昆山百鑫泽金属制品有限公司 氧化
    租赁其他公司铝氧化车间进行加工,该铝氧化车间通过建设项目环境影响评价审批,取得《排放重点水污染物许可证》;昆山百鑫泽金属制品有限公司未取得《排放重点水污染物许可证》苏州捷玥电子科技有限公司
    电镀/氧化
    租赁其他公司铝氧化车间进行加工,该铝氧化车间通过建设项目环境影响评价审批,取得《排放重点水污染物许可证》;苏州捷玥电子科技有限公司未取得《排放重点水污染物许可证》
    吴江市北厍团结电镀厂 电镀已通过建设项目环境影响评价审批,取得《排放重点水污染物许可证》
    上述外协厂商报告期内未受到环保、税务、工商等方面的行政处罚。
    发行人根据供应商管理办法,通过扩大选择范围选取了更多符合规定的外协厂商,发行人新增电镀、氧化的外协厂商情况如下:
    外协厂商 外协内容 环保资质取得情况
    苏州宝兴电子有限公司 氧化已通过建设项目环境影响评价审批,取得《排放重点水污染物许可证》
    苏州诚仁铝业有限公司 氧化已通过建设项目环境影响评价审批,取得《排放重点水污染物许可证》
    发行人已选取了更多符合工商、环保等规定的外协厂商作为合作对象,已签署合作协议,并替代原未取得环保资质的外协厂商。原主要合作外协厂商若因环保、税收等相关法律法规规定而导致其停止经营对发行人的正常生产经营不会造成不利情形,不会对发行人的持续经营能力产生不利影响。
    (三)报告期内主要供应商情况报告期内,公司向前五名供应商采购情况如下:
    年份 供应商 采购产品采购额(万元)占采购总额比例(%)
    2018年
    1~6月
    苏州南北深科智能科技有限公司 烧结、光衰炉等 8468.10 16.80%苏州东崎自动化科技有限公司
    电机、PLC 控制器、驱动器等
    8176.15 16.22%
    h.a.l.m.elektronik gmbh 太阳模拟器 7520.61 14.92%
    费斯托(中国)有限公司 真空发生器、机械手等 2214.88 4.39%GP Solar GMBH 外观检测设备 1491.59 2.96%
    合 计 27871.34 55.29%
    2017年苏州东崎自动化科技有限公司
    电机、PLC 控制器、驱动器等
    10138.41 19.15
    苏州南北深科智能科技有限公司 烧结、光衰炉等 6969.06 13.17h.a.l.m.elektronik gmbh 太阳模拟器 6831.17 12.91
    上海迅朗实业发展有限公司 电机、驱动器等 1886.22 3.56费斯托(中国)有限公司 真空发生器、机械手等 1816.26 3.43合 计 27641.13 52.22
    2016年
    h.a.l.m.elektronik gmbh 太阳模拟器等 6344.81 16.98苏州东崎自动化科技有限公司
    电机、PLC 控制器、驱动器等
    5839.04 15.63
    北京钧义志成科技发展有限公司 丝杆、读数头、导轨等 2592.14 6.94
    Despatch Industries Limited
    Partnership
    烧结炉 1784.53 4.78
    上海迅朗实业发展有限公司 电机、驱动器等 1456.86 3.90合 计 18017.38 48.21
    2015年
    h.a.l.m.elektronik gmbh 太阳模拟器等 1986.06 21.60
    北京钧义志成科技发展有限公司 丝杆、读数头、导轨等 1288.64 14.01苏州东崎自动化科技有限公司
    电机、PLC 控制器、驱动器等
    697.81 7.59
    上海迅朗实业发展有限公司 电机、驱动器等 377.85 4.11中国大恒(集团)有限公司北京图像视觉技术分公司
    相机、镜头等 372.20 4.05合 计 4722.55 51.36
    公司不存在向单个供应商采购的比例超过采购总金额 50%的情况。
    公司董事、监事、高级管理人员和其他核心人员及其关联方和持有公司
    5%以上的股东未在上述供应商占有任何权益,公司与上述供应商均不存在关联关系。
    公司主要供应商及其实际控制人或主要股东、关键经办人员与发行人不存在关联关系,发行人关联方与供应商不存在资金往来、不存在代发行人支付成本、费用的情形。
    六、发行人的主要资产情况
    (一)固定资产
    1、固定资产价值情况
    截至 2018年 6月 30日,公司固定资产分类别构成如下:
    项 目 原值 累计折旧 账面净值(万元)
    机器设备 1388.31 379.09 1009.22
    运输设备 203.20 84.44 118.75
    电子设备及其他 483.18 244.64 238.54
    合 计 2074.69 708.17 1366.52
    2、主要生产设备
    截至 2018年 6月 30日,公司及其子公司主要生产设备情况如下:
    序号 生产设备名称 型号 数量 原值(万元) 净值(万元) 成新率(%)
    1 龙门式加工中心 NVP-2012 2 164.10 134.22 81.79
    2 加工中心 VCENTER-130 2 97.09 76.34 78.63
    3 立式加工中心 MCV-1020BA 4 160.34 61.33 38.25
    4 加工中心 VCENTER-85 4 157.26 123.65 78.63
    5 CNC台中 CMV-1050AII 6 214.53 174.85 81.50
    6 立式加工中心 CMV-850AII 2 73.50 43.83 59.63
    7 CNC加工中心 CMV-720AII 2 69.91 51.65 73.88
    8 CNC台中 VCENTER-70 2 66.67 54.00 81.00
    9 mazak立式加工中心 VCS530CL 1 58.97 54.77 92.88
    3、房屋租赁情况
    截至本招股说明书签署日,公司及其子公司租赁的房产情况如下:
    序号地址建筑面积
    (M2)
    租赁用途 承租方 租赁期限
    1吴江经济技术开发区庞
    金工业坊 D01 部分
    2848.00生产厂房及办公迈为科技
    2017年 6月 1日至 2019
    年 5月 31日
    2吴江经济技术开发区庞
    金工业坊 E06、D02 大部分
    14261.28生产厂房及办公迈为科技
    2017 年 6 月 1 日起至
    2019年 5 月 31 日
    3吴江经济技术开发区庞
    金工业坊 C01 的宿舍 34间
    1207.00 员工宿舍 迈为科技
    2017 年 6 月 1 日起至
    2019年 5 月 31 日
    4吴江经济技术开发区庞
    金工业坊 D02 部分
    1752.00生产厂房及办公迈为自动化
    2017 年 6 月 1 日起至
    2019年 5 月 31 日
    5吴江经济技术开发区庞
    金工业坊 D02 部分
    20.00 办公用房 迈迅智能
    2017年 10月 14日起至
    2019年 12 月 31日
    7
    苏州工业园区星汉街 5号
    B幢 5 楼 09/10 单元
    549.00 办公用房 迈展自动化
    2018 年 5 月 10 日起至
    2020年 5 月 9 日
    8
    苏州工业园区通园新村 6
    幢 304室
    95.06 员工宿舍 迈展自动化
    2018 年 7 月 12 日起至
    2019年 7 月 11 日
    9苏州工业园区群星苑二
    区 33幢 806室
    90.58 员工宿舍 迈展自动化
    2018 年 8 月 10 日起至
    2019年 8 月 9 日
    10苏州工业园区群星苑四
    区 64幢 604室
    69.54 员工宿舍 迈展自动化
    2018 年 8 月 1 日起至
    2019年 7 月 31 日
    11
    苏州工业园区通园新村 5
    幢 506室
    71.08 员工宿舍 迈展自动化
    2018 年 8 月 1 日起至
    2019年 7 月 31 日深圳市宝安区新安街道
    留仙大道 2号汇聚创新园
    2411、2412室
    240.68 办公用房 迈进自动化
    2016 年 11 月 15 日至
    2019年 11 月 15日吴江经济技术开发区庞
    金工业坊 D02 部分
    20.00 办公用房 迈恒科技
    2017年 10月 10日起至
    2019年 12 月 31日
    吴江经济技术开发区庞
    金工业坊 D02 二层
    1000.00生产厂房及办公迈为科技
    2018年 5月 1日至 2019
    年 4月 30日吴江经济技术开发区庞
    金工业坊 C01-615、621、
    622、624
    142.00 员工宿舍 迈为科技
    2018年 5月 1日至 2019
    年 4月 30日
    (1)发行人向开发区总公司租赁房产的情况
    随着经营规模的扩大,发行人及其子公司向吴江经济技术开发区发展总公司陆续租赁了吴江经济技术开发区庞金工业坊 D01、E06、D02、C01 等生产厂房、办公用房及宿舍,上述房产的租赁期限在 2017年 12月底前陆续到期。考虑到原先租赁起始日期不尽相同,为了便于发行人以及开发区总公司的管理,发行人及其子公司于 2017 年 6 月 7 日与开发区总公司签署了房产租赁的解除协议和新的租赁协议,新租赁协议约定的租赁期间均为 2017 年 6 月 1 日至 2019 年 5 月 31日。
    发行人与开发区总公司不存在关联关系。
    开发区总公司对承租庞金工业坊的企业的租赁价格统一参考比照吴开办抄【2016】2 号抄告单、《关于印发<吴江经济技术开发区发展总公司工业标准厂房出租管理办法>的通知》等政策执行。发行人承租庞金工业坊的价格均为 12元/月/平方米或 15 元/月/平方米,租赁价格与吴江经济技术开发区庞金工业坊内其他企业的平均租赁价格基本一致,发行人租赁价格公允,不存在隐含政府补贴或其他利益安排的情形。
    (2)发行人房产租赁的合规情况
    公司及其子公司租赁的位于吴江经济技术开发区庞金工业坊厂房、办公用房、宿舍均已经取得建设用地规划许可及建设工程规划许可,实际用途与规划用途相符,并且已经完成建设工程竣工验收消防备案。迈进自动化租赁的办公用房已经取得建设用地规划许可及建设工程规划许可,规划用途与实际用途相符,并且已经完成建设工程竣工验收消防备案。迈展自动化租赁的办公用房已取得建设工程规划许可、建筑使用证,实际用途与规划用途相符,并且已经取得苏州市公安局关于同意维修办公楼消防验收合格的意见;迈展自动化租赁的宿舍均系个人
    合法拥有的住宅,成套住宅的的建设用地规划许可、建设工程规划许可、建设工程消防验收备案均系开发商办理,出租人已经取得合法产权证书,规划用途与实际用途相符。
    公司及其子公司租赁的与生产经营相关的房产符合规划用途,不存在因产权或使用不符规划等瑕疵被国土、消防等部门处罚的风险,不会对生产经营产生重大影响。
    (二)无形资产
    1、土地使用权
    截至本招股说明书签署日,公司已取得的土地使用权如下:
    序号 证号 面积(M2) 用途 位置 使用期限 所有人
    1
    苏(2016)吴江区不动产权第
    9023295号
    41872.4 工业用地吴江经济技术开发
    区龙桥路、芦荡路交叉口西北侧
    2066年 09月
    17日迈为科技
    2、商标
    截至本招股说明书签署日,发行人拥有注册商标 2项,具体情况如下:
    序号 授权人 商标 注册证号 注册日期 有效期
    1 迈为科技
    8008090 2012.11.21 2022.11.20
    2 迈为科技
    11197340 2014.04.21 2024.04.20
    3、专利
    截至本招股说明书签署日,发行人及其子公司拥有 13项发明专利,32项实用新型,1项外观设计,具体情况如下:
    序号 专利名称 类别 授权日期 授权号 到期日 获得方式
    1
    一种角度可调的印刷丝网及其角度调整装置发明专利
    2012.01.11 ZL201010507055.3 2030.10.13 自主研发
    2
    一种太阳能电池片的传送方法及装置发明专利
    2012.05.02 ZL201010508331.8 2030.10.13 自主研发
    3
    一种用于太阳能电池片
    印刷的偏差测定方法、印刷方法及其装置发明专利
    2012.06.20 ZL201010507066.1 2030.10.13 自主研发
    4
    一种太阳能电池片测试居中合针装置发明专利
    2013.10.23 ZL201210087385.0 2032.03.28 自主研发
    5
    一种翻转机构的角度到位装置发明专利
    2013.06.19 ZL201210087406.9 2032.03.28 自主研发
    6
    一种卷纸传片装置中保证卷纸以匀速传片的方法发明专利
    2014.03.26 ZL201210087203.X 2032.03.28 自主研发
    7
    一种太阳能电池片破损的判断方法发明专利
    2015.11.25 ZL201210175496.7 2032.05.30 自主研发
    8 单层 X-Y方向调整平台发明专利
    2016.03.02 ZL201310321575.9 2033.07.28 自主研发
    9 一种高精度旋转平台发明专利
    2016.08.10 ZL201310322915.X 2033.07.28 自主研发
    10
    一种太阳能电池片的高效印刷方法及其装置发明专利
    2017.02.08 ZL201410563453.5 2034.10.20 自主研发
    11
    一种太阳能电池片的微吸力位置调整方法发明专利
    2017.01.25 ZL201410638000.4 2034.11.12 自主研发
    12
    一种预校太阳能电池片的装置实用新型
    2011.12.28 ZL201120180433.1 2021.05.30 自主研发
    13
    一种柔性皮带传送太阳能电池片的装置实用新型
    2011.12.28 ZL201120180884.5 2021.05.30 自主研发
    14
    一种电池片位置检测装置实用新型
    2012.01.11 ZL201120180432.7 2021.05.30 自主研发
    15 一种吹气组件实用新型
    2016.03.09 ZL201520858581.2 2025.10.29 自主研发
    16 卷纸轴外观设计
    2015.07.08 ZL201530048405.8 2025.02.16 自主研发
    17适用于电池卷绕设备的卷绕轴驱动装置实用新型
    2017.05.24 ZL201621289285.6 2026.11.28 自主研发
    18
    一种太阳能电池片全自动在线称重系统实用新型
    2017.11.03 ZL201720410611.2 2027.04.18 自主研发
    19
    一种电池片传送校正装置实用新型
    2017.11.21 ZL201720461922.1 2027.04.27 自主研发
    20 一种玻璃板紧固装置实用新型
    2017.12.05 ZL201720461220.3 2027.04.27 自主研发
    21
    一种电池片背面检测设备实用新型
    2017.12.08 ZL201720469406.3 2027.04.27 自主研发
    22
    一种用于产生多个焦深的光路装置实用新型
    2018.01.12 ZL201720455306.5 2027.04.25 自主研发
    23
    一种三工位电池卷绕设备实用新型
    2018.02.02 ZL201720839655.0 2027.07.11 自主研发
    24
    一种具有升降功能的料盒传送机构实用新型
    2018.02.09 ZL201720945391.3 2027.07.30 自主研发
    25
    一种电池片全自动分选机实用新型
    2018.02.13 ZL201720945442.2 2027.07.30 自主研发
    26 电芯自动成型加工设备实用新型
    2018.02.13 ZL201721031853.7 2027.08.17 自主研发
    27
    一种电池片分选中自动取放料盒机构实用新型
    2018.02.23 ZL201720945444.1 2027.07.30 自主研发
    28
    一种电池片真空吸附传送传送装置实用新型
    2018.03.06 ZL201721080947.3 2027.08.27 自主研发
    29 一种金属探针排组件实用新型
    2018.03.13 ZL201721154554.2 2027.09.10 自主研发
    30 一种银浆自动供给系统实用新型
    2018.03.20 ZL201721144900.9 2027.09.07 自主研发
    31 一种电池片测试机构实用新型
    2018.03.20 ZL201721182523.8 2027.09.14 自主研发
    32
    一种用于太阳能电池片激光刻槽的转台机构实用新型
    2018.03.20 ZL201721182534.6 2027.09.14 自主研发
    33 一种电芯成型设备实用新型
    2018.03.30 ZL201721308317.7 2027.10.10 自主研发
    34
    一种张力控制机构及电芯卷绕设备实用新型
    2018.04.03 ZL201721238610.0 2027.09.25 自主研发
    35
    一种全自动太阳能电池片在线激光刻槽加工设备实用新型
    2018.04.06 ZL201721182525.7 2027.09.14 自主研发
    36 一种卷纸传片装置实用新型
    2018.04.13 ZL201721365381.9 2027.10.22 自主研发
    37
    一种太阳能电池片丝网印刷用刮刀装置发明专利
    2018.05.04 ZL201610517137.3 2036.07.03 自主研发
    38
    一种电池片传送伸缩机构实用新型
    2018.05.08 ZL201721080946.9 2028.08.27 自主研发
    39
    一种电池片丝网印刷刮刀装置及丝网印刷机实用新型
    2018.05.29 ZL201721550763.9 2027.11.19 自主研发
    40太阳能电池片丝网印刷用刮刀自动调整方法发明专利
    2018.06.01 ZL201610514313.8 2036.07.03 自主研发
    41 一种电池片识别系统实用新型
    2018.06.01 ZL201720945338.3 2027.07.30 自主研发
    42
    一种电池片全自动分选装置实用新型
    2018.06.29 ZL201721550125.7 2027.11.19 自主研发
    43
    一种电芯辅助下料成形装置实用新型
    2018.04.27 ZL201721420498.2 2027.10.30 自主研发
    44 一种极片长度测量装置实用新型
    2018.05.11 ZL201721406763.1 2027.10.26 自主研发
    45 一种电芯卷绕装置实用新型
    2018.05.18 ZL201721408634.6 2027.10.26 自主研发
    46
    一种光伏组件的 EL 检测系统实用新型
    2018.07.27 ZL201820074252.2 2028.01.16 自主研发
    截至本招股说明书签署日,发行人收到 6份国家知识产权局专利复审委员会《无效宣告请求受理通知书》,具体情况如下:
    发行人及其子公司涉及的专利宣告无效事项的具体情况如下:
    专利名称 类别 授权日期无效宣告请求人受理日申请无效理由审查结果
    一种角度可调的印刷丝网及其角度调整装置
    发明专利 2012.01.11
    侯欢 2018.1.5不具备创造性维持专利权有效
    侯欢 2018.7.12不具备创造性审查过程中
    一种太阳能电池片的高效印刷方法及其装置
    发明专利 2017.02.08
    侯欢 2018.1.5不具备创造性维持专利权有效
    侯欢 2018.7.12不具备创造性审查过程中
    一种太阳能电池片丝网印刷用刮刀装置
    实用新型 2016.11.30 侯欢 2017.12.15不具备新颖
    性、创造性宣告专利权无效适用于电池卷绕设备的卷绕轴驱动装置
    实用新型 2017.05.24 侯欢 2017.11.2不具备新颖
    性、创造性宣告部分专利权无效
    (1)“一种角度可调的印刷丝网及其角度调整装置”发明专利2018 年 1 月 5 日,发行人收到国家知识产权局专利复审委员会《无效宣告请求受理通知书》,无效宣告请求人侯欢申请发行人“一种角度可调的印刷丝网及其角度调整装置”发明专利无效。
    2018 年 4 月 4 日,国家知识产权局专利复审委员会出具《无效宣告请求审查决定书》(第 35446号),决定维持专利权有效。“一种角度可调的印刷丝网及其角度调整装置”发明专利的取得或使用不存在重大不利变化,对发行人的生产经营无影响。
    2018年 7月 12日,发行人收到国家知识产权局专利复审委员会《无效宣告请求受理通知书》,无效宣告请求人侯欢再次申请发行人“一种角度可调的印刷丝网及其角度调整装置”发明专利无效,目前,正处于审查过程中。
    “一种角度可调的印刷丝网及其角度调整装置”发明专利的取得或使用不
    存在重大不利变化,该发明专利系发行人完全自主研发完成,不存在因侵犯商业秘密被工商管理部门处罚的可能。
    (2)“一种太阳能电池片的高效印刷方法及其装置”发明专利2018 年 1 月 5 日,发行人收到国家知识产权局专利复审委员会《无效宣告请求受理通知书》,无效宣告请求人侯欢申请发行人“一种太阳能电池片的高效印刷方法及其装置”发明专利无效。
    2018 年 4 月 4 日,国家知识产权局专利复审委员会出具《无效宣告请求审查决定书》(第 35447号),决定维持专利权有效。“一种太阳能电池片的高效印刷方法及其装置”发明专利的取得或使用不存在重大不利变化,对发行人的生产经营无影响。
    2018年 7月 12日,发行人收到国家知识产权局专利复审委员会《无效宣告请求受理通知书》,无效宣告请求人侯欢再次申请发行人“一种太阳能电池片的高效印刷方法及其装置”发明专利无效,目前,正处于审查过程中。
    “一种太阳能电池片的高效印刷方法及其装置”发明专利的取得或使用不存
    在重大不利变化,该发明专利系发行人完全自主研发完成,不存在因侵犯商业秘密被工商管理部门处罚的可能。
    (3)“一种太阳能电池片丝网印刷用刮刀装置”实用新型专利2017 年 11 月 20 日,发行人收到国家知识产权局专利复审委员会《无效宣告请求受理通知书》,无效宣告请求人侯欢申请发行人“一种太阳能电池片丝网印刷用刮刀装置”实用新型专利无效。
    2018 年 6 月 1 日,发行人收到国家知识产权局专利复审委员会《无效宣告请求审查决定书》,“一种太阳能电池片丝网印刷用刮刀装置”实用新型专利被宣告无效。
    根据《专利法》的规定,宣告无效的专利权视为自始即不存在,任何人均可使用相关技术,由于发行人产品工艺复杂,涉及高精度运动控制、图像算法、软件控制、高精度定位、二次印刷、双头双轨结构、气流控制、温度控制、柔性传输、丝网角度调整等多学科领域的关键技术,“一种太阳能电池片丝网印刷用刮刀装置”技术即使被其他公司和个人知悉、掌握,其他公司和个人也无法仅凭借
    这一项技术就可以生产出发行人的产品。此外,发行人已取得同一技术的发明专利,发明专利增加核心算法缩小保护范围使得专利保护更具针对性,更体现技术特征和创造性,仍能有效保护发行人的技术和产品。因此,“一种太阳能电池片丝网印刷用刮刀装置”技术被宣告无效不会对发行人的正常生产经营产生重大影响,该技术的使用不存在重大不利变化。
    “一种太阳能电池片丝网印刷用刮刀装置”技术系发行人完全自主研发完成,不存在因侵犯商业秘密被工商管理部门处罚的可能。
    (4)“适用于电池卷绕设备的卷绕轴驱动装置”实用新型专利2017 年 12 月 15 日,迈展自动化收到国家知识产权局专利复审委员会《无效宣告请求受理通知书》,无效宣告请求人侯欢申请迈展自动化“适用于电池卷绕设备的卷绕轴驱动装置”实用新型专利无效。
    2018年 5月 28日,发行人收到国家知识产权局专利复审委员会《无效宣告请求审查决定书》,“适用于电池卷绕设备的卷绕轴驱动装置”实用新型专利被宣告部分专利权无效。
    “锂离子电池全自动卷绕机”是迈展自动化的在研项目,传统卷绕机的多级皮带、齿轮传动结构存在装配复杂、设备精度较低的缺陷,该在研项目借鉴了太阳能电池丝网印刷机中空电机直接驱动转盘、丝网印刷头高精度高刚性直线运动等技术,采用新型的卷绕轴驱动装置,并申请了“适用于电池卷绕设备的卷绕轴驱动装置”、“一种张力控制机构及电芯卷绕设备”等多项实用新型专利。“适用于电池卷绕设备的卷绕轴驱动装置”实用新型专利是诸多实用新型专利中的一项专利,且该专利缩小保护范围后仍保护发行人的创新成果,该专利被宣告部分无效对在研项目无重大影响。此外,“锂离子电池全自动卷绕机”仍处于样机调试阶段,未对外进行销售,且该专利不属于发行人主营产品涉及的专利,不涉及发行人的主营业务,该专利被宣告部分无效不会对发行人的盈利能力产生影响,该专利的取得或使用不存在重大不利变化。
    “适用于电池卷绕设备的卷绕轴驱动装置”实用新型专利系发行人完全自
    主研发完成,不存在侵犯商业秘密的情形。
    4、软件著作权
    截至本招股说明书签署日,发行人拥有 5项计算机软件著作权,具体情况如下:
    序号 软件著作权名称 著作权人 首次发表日期 登记号 获得方式
    1迈为太阳能电池丝网印刷控
    制系统软件 V1.0
    迈为科技 2011.03.16 2012SR030146 原始取得
    2迈展全自动卷绕机控制软件
    V1.0
    迈展自动化 2016.10.10 2016SR320330 原始取得
    3迈迅太阳能电池丝网印刷系
    统软件 V1.0
    迈迅智能 未发表 2016SR337648 原始取得
    4迈进全自动切割机系统软件
    V1.0
    迈进自动化 2016.12.01 2017SR035049 原始取得
    5 迈进激光刻蚀软件 V1.0 迈进自动化 2017.06.26 2017SR487252 原始取得
    5、发行人知识产权保密情况
    发行人为更好地管理经营活动中产生的各类信息,确保信息受到适当级别的保护,避免因不恰当使用或泄露造成公司遭受经济损失或法律纠纷,发行人制定了《公司知识产权保密制度》,主要内容如下:
    (1)涉密人员管理
    因工作需要必须接触到相应涉密资料和物品的人员,不得擅自获取该资料或物品,须经董事长审批,在劳动合同中,增加保密条款和竞业禁止条款,任何人不得利用职务、工作之便或采用其他不正当手段,将单位的知识产权擅自发表、泄露、使用、许可或转让;也不得利用在本单位工作所掌握的信息资料为同行业
    的其他竞争者服务或提供便利。员工无论任何原因离开公司前,须将所涉及的全部技术资料、试验设备、产品、计算机软件、科技成果、作品、设计成果,所掌握的商业秘密及客户资料(包括但不限于客户名单、通讯方式等)全部交回,并有责任保护公司的知识产权,不得擅自复制、发表、泄露、使用、许可或转让。
    (2)信息控制
    公司确定的涉密信息,在其文件资料或者物品上,以明确的警示标志标示出公司商业机密的符号及保密期限。相关的文件资料限于涉密人员或总经理批准的人员接触;参加涉密的会议,采取到会办理签到手续、会后资料交还等保密措施失效的涉密信息须重新评定,根据评定结果可作降级或销毁决定。决定销毁的涉密信息应由总经理审核后,指定人员销毁。
    (3)知识产权合同管理
    1)与国内外单位或个人进行委托研究、委托开发或合作研究、合作开发时,依据《合同法》等法律法规签订书面合同。合同中必须订有关于知识产权保护的条款。
    2)订立技术合同(技术转让、技术服务、技术开发、技术咨询)、专利实施许可合同,必须经过知识产权专员审查,由法定代表人或其委托的代理人签署,其他部门或个人无权签署。
    3)同国内外单位或个人进行专利权、商标权和著作权、商业秘密等知识产
    权方面的许可证贸易时,需签订实施许可合同,并根据许可的权限范围、时间、地域等因素综合确定许可使用费。
    发行人自设立以来无核心技术人员离职的情形,未发生过核心技术泄密而引起的纠纷。
    (三)业务资质
    截至本招股说明书签署日,发行人及其子公司拥有的相关资质证书如下表所示:
    序号 业务资质名称 取得方 证书编号 取得时间 有效期
    1中华人民共和国海关报关单位注册登记证书
    迈为科技 3225961427 2016.05.27 长期
    2中华人民共和国海关报关单位注册登记证书
    迈为自动化 3225962879 2016.10.20 长期
    3 对外贸易经营者备案登记表 迈为科技 02253929 2016.05.19 -
    4 对外贸易经营者备案登记表 迈为自动化 02783575 2016.10.19 -
    七、特许经营权和制度性安排
    (一)特许经营权
    截至本招股说明书签署日,公司未拥有任何特许经营权。
    (二)特许经营权制度性安排
    截至本招股说明书签署日,公司不存在特许经营权制度安排。
    八、发行人的技术及研发情况
    (一)发行人主要产品技术及其来源
    1、公司产品的核心技术
    公司自成立以来,始终致力于智能制造装备的技术研发和产品创新,形成了深厚的技术积累和显著的领先优势,在太阳能电池丝网印刷设备领域拥有了多项核心技术。
    (1)新型图像算法及高速高精软件控制技术
    太阳能电池丝网印刷生产线成套设备是软件和硬件的结合,硬件是设备的外在物理基础,软件则是设备智能化的内在灵魂。因此,软件技术水平的进步对设备性能的提升至关重要。
    公司自行研发了 7相机坐标系构建算法及标定方法,其中包括 5个电池片定位相机,2个丝网定位相机,将硅片与丝网的相对定位精度提高到±5μm。公司同时设计了 8电机同步高速控制方案及相应软件,包括 1个转台电机,3个丝网调整电机,4个印刷控制电机,实现了对硅片与丝网空间位置的精确控制。此外,公司升级了电池片破损检测图像算法,减小了硅片与丝网的碎毁率。公司及其子公司目前已经取得了与太阳能电池印刷系统相关的两个软件著作权,公司精心研
    发的新型图像算法及高速高精软件控制技术,是太阳能电池片实现高精度、高速度印刷的重要保障。
    (2)高精度栅线印刷定位及二次印刷技术
    随着太阳能电池不断追求高效率低成本的趋势,太阳能电池制造工艺中正面电极栅线的高宽比优化愈发受到重视。正面电极栅线的高度越高,传输电阻越低;
    宽度越细,硅片的光照面积越大,光生电流越多,太阳能电池的转换效率越高。
    因此,提高太阳能电池效率的最优选择是将正面电极的栅线设计得既高又细。传统的丝网印刷工艺,由于受到浆料流变性和丝网网版膜较厚的制约,印刷栅线的高度存在较明显的限制。二次印刷技术则通过在第一层浆料的基础上,相同位置
    进行第二次印刷,合理地实现了栅线的高宽比最大化,从而提高了太阳能电池的转换效率。
    二次印刷技术的难点在于硅片和印刷头的精准定位问题。公司采用 5个摄像
    头对电池片作高精度定位,使电池片定位精度达到±5μm,通过对首次印刷的
    MARK 点位置的对准,使得第二次印刷的栅线能够准确印刷在第一条栅线上面。
    公司的高精度栅线印刷定位及二次印刷技术处于国际领先地位,目前全球只有
    Applied Materials旗下的 Baccini 等少数几家厂商掌握二次印刷的成熟技术。
    (3)高产能双头双轨印刷技术
    随着我国光伏行业近两年的飞速发展和技术的不断进步,下游太阳能电池生产企业对光伏系统成本降低的诉求愈发强烈。太阳能电池丝网印刷作为光伏产业链中的重要环节,进一步提高印刷的产能和效率是大势所趋。
    公司的双头双轨太阳能电池丝网印刷生产线采用双印刷头双传输轨道,双印刷头采用背靠背的方式,双传输轨道采用错位布局的方式。公司的双头双轨印刷技术将传统的两条印刷线合二为一,占据的生产空间却没有明显的增加,大大减小了生产车间空间的限制;同时,两条印刷线的机架和部分电气部件可以共用,大大降低了印刷的成本。因此,公司的双头双轨印刷技术的成功应用大大提高了设备印刷的产能。
    (4)丝网角度调整技术
    在硅片正面印刷电极时,硅片定位之后需要调整栅线的位置。随着正面电极
    二次印刷的工艺在业内逐步兴起,两次印刷叠印的偏移需要小于 1微米,对栅线
    的叠印精度提出了不小的挑战。调整印刷丝网相对于硅片的位置,一般通过调整印刷丝网的 X 轴、Y 轴位移和角度这三个要素实现。其中,X 轴和 Y 轴的直线运动都可以精确调整,角度运动则受到结构限制,难以采用中心轴驱动的方式来实现旋转运动。传统方法通过弹性导轨的结构,以边推边拉的方式使导轨轻微变形从而调整丝网的角度,但精度不高,调整角度较小。
    公司为了克服传统丝网角度调整技术难以满足叠印要求的缺陷,通过弧形导轨固定于基座,装有光栅尺的丝网架与导轨滑块连接,并以两端支撑的方式,进行精确的角度调整,实现了丝网角度调整精度的提升和无间隙传动,延长了丝网印刷设备的使用寿命。公司的角度调整技术使印刷丝网能够在 X 轴、Y轴、角度轴独立调整,经角度调整的精度达到±2μm,达到了高精度电池二次印刷的要求。
    (5)第三代高速恒压力印刷技术
    太阳能电池的丝网印刷工艺中,通常采用电机或者气缸装置来控制印刷头的印刷速度和印刷压力。仅仅使用电机,提高了印刷速率,但容易引起由印刷压力不稳定造成的爆网现象;仅仅使用气缸,保证了恒压力的印刷,减少了硅片厚度差异引起的碎片率,但印刷效率上有所欠缺。
    公司独创性地研发了电机运动特性与气缸压力特性相结合的双模式装置,同时吸纳了电机快速和气缸缓冲性好的优点,实现了刮刀的高速升降和恒压力印刷,提高了印刷质量和产能,极大减小了碎片率。
    (6)卷纸柔性传输技术
    传统的丝网印刷硅片传输是搬运传输方式,通过吸盘吸取硅片完成传输流程中的上下片。这种方式的问题在于传送带是机械手和铝合金材料,和硅片的接触比较刚性,会导致碎片率的提高,同时由于采用搬运的方式上下片,传输速度较慢,吸盘吸取硅片也容易在硅片上留下印迹。
    公司的卷纸柔性传输技术,采用卷纸作为传输材料,省去了搬运的工序,大大提高了传输速度和稳定性。卷纸相比于铝合金材料,和硅片的接触也比较柔性,从而降低了硅片的碎片率。此外,卷纸的材质清理也更为便捷方便,一定程度上节省了维护的成本。卷纸柔性传输方式和搬运传输方式的比较如下所示:
    特性 搬运传输方式 卷纸柔性传输方式
    印刷效率 采用铝合金材料,有上下搬运工序,传输速度较慢 采用卷纸材料,传输速度更快,更稳定印刷质量 传送带与硅片刚性接触,碎片率高 传送带与硅片柔性接触,碎片率低维护清理 较为复杂 较为方便
    公司上述核心技术的来源情况如下所示:
    序号 技术名称 技术来源 创新方式 成熟程度
    1 新型图像算法及高速高精软件控制技术 自主研发 集成创新 成熟
    2 高精度栅线印刷定位及二次印刷技术 自主研发 集成创新 成熟
    3 高产能双头双轨印刷技术 自主研发 集成创新 成熟
    4 丝网角度调整技术 自主研发 集成创新 成熟
    5 第三代高速恒压力印刷技术 自主研发 集成创新 成熟
    6 卷纸柔性传输技术 自主研发 集成创新 成熟
    公司设有专门的研发部门,建立了一支能力突出、经验丰富的技术研发团队。
    截至 2018年 06月 30日,公司研发人员 140人,占发行人总人数的 21.37%,分
    为机械、电气和软件三个团队。发行人自成立即设立技术研发中心,并于 2018
    年 1 月设立博士后科研工作站。经过长时间的稳步发展,于 2017 年被认定为省
    级企业技术中心。公司的核心技术均依托于自身的研发力量自主研发形成,不涉及其他单位的职务发明。
    公司产品及核心技术的形成及演变过程如下所示:
    时间 技术演变进展
    2009年 8月
    发行人股东成立了太阳能电池丝网印刷设备项目团队,施政辉负责机械设计,连建军负责电气和软件控制,王正根负责供应链和生产,周剑负责销售和太阳能工艺,
    形成了一支各司其职,优势互补的团队。
    2009年 8~9月
    初创团队走访了阿特斯苏州工厂、晶澳扬州工厂、无锡尚德工厂、中电南京工厂,访谈了电池片生产企业的工程师,了解丝网印刷的工艺、原理和技术难点。通过查阅文献、视频等资料,依托团队知识和经验,确定了皮带传送、卷纸进片、视觉定
    位、四工位转台、气缸气压调整印刷压力等主要技术方案。
    2009 年底~2010 年初
    第一套样机研制成功,陆续完成了“视觉定位算法开发”、“四工位转台精度、速度验证”、“气缸压力控制”等多项基础实验。2010年 2月 完善了印刷机的设计,并开始生产。
    2010年 5月 完成首台印刷机的装配,开始调试工作。
    2010年 7月 相继完成了自动上片机、自动缓存机的开发。
    2010年 9月 采用弧形导轨实现丝网角度调整,这种结构运行稳定。
    2010年 10月
    相继申请了《一种角度可调的印刷丝网及其角度调整装置》、《一种太阳能电池片的传送方法及装置》、《一种用于太阳能电池片印刷的偏差测定方法、印刷方法及其装置》等多项发明专利。
    2010年 11月 发行人获得了首个正式订单。
    2011年 3月
    形成软件著作权《迈为太阳能电池丝网印刷控制系统软件 V1.0》,成为发行人产品软件控制的基础。
    2011年~2014 年
    光伏行业的产业调整阶段,发行人获得中建材、英利系、东莞南玻近 10条单线订单,逐步完善了二次印刷、高速高精软件控制技术、丝网角度调整、恒压力印刷、柔性运输等技术,并申请了《一种太阳能电池片测试居中合针装置》、《一种翻转机构的角度到位装置》、《一种卷纸传片装置中保证卷纸以匀速传片的方法》、《一种太阳能电池片破损的判断方法》等多项发明专利。发行人产品产量由 1400片/小时提升到 1800 片/小时,碎片率由 0.5%降低到 0.3%,印刷精度由±50 微米提升到±
    15微米。
    2015年
    发行人产品技术趋于成熟,逐渐获得天合光能、阿特斯、晶科能源等主流客户的认可。
    2016年
    发行人设计了双头双轨的新产品,印刷头采用背靠背的方式,双传输轨道采用错位布局的方式,控制系统由板卡控制升级为总线控制,设备稳定性进一步提高,各项指标达到或超越了进口设备水平。
    同时,PERC工艺兴起,发行人尝试通过矩形框而不是 Mark点确定激光图案的位置,提高激光产量,升级高精度栅线定位技术。
    2017年
    发行人推出了高速双头双轨,发行人产品产量提升到 5500片/小时,碎片率降低到
    0.1%,印刷精度提升到±5微米。
    发行人核心技术均系自主研发取得,主要产品与 Baccini产品的性能差异如下:
    项目 发行人 Baccini性能
    产能 双轨 5500片/小时 双轨 3200片/小时
    精度 ±5微米 3σ ±6.25微米 3σ
    碎片率 小于 0.1% -
    数据来源:Baccini 官网,根据咨询客户,Baccini 的最新产能为 5000 片/小时发行人产品相比于国外厂商,最主要的性能优势在于生产效率略高于国外厂商,减少了下游太阳能电池片生产企业的生产成本。
    2、核心技术与已取得的专利及非专利技术的对应关系
    序号 技术名称 对应专利及非专利技术 主要应用产品
    1新型图像算法及高速高精软件控制技术软件著作权《迈为太阳能电池丝网印刷控制系统软件 V1.0》,专利《一种用于太阳能电池片印刷的偏差测定方法、印刷方法及其装置》太阳能电池丝网印刷生产线成套设备
    2高精度栅线印刷定位及二次印刷技术专利《一种用于太阳能电池片印刷的偏差测定方法、印刷方法及其装置》
    和《一种高精度旋转平台》太阳能电池丝网印刷生产线成套设备
    3 高产能双头双轨印刷技术专利《一种用于太阳能电池片印刷的偏差测定方法、印刷方法及其装置》太阳能电池丝网印刷生产线成套设备
    4 丝网角度调整技术专利《一种角度可调的丝网印刷及其角度调整装置》太阳能电池丝网印刷生产线成套设备
    5 第三代高速恒压力印刷技术专利《一种太阳能电池片丝网印刷用刮刀装置》太阳能电池丝网印刷生产线成套设备
    6 卷纸柔性传输技术专利《一种卷纸传片装置中保证卷纸以匀速传片的方法》太阳能电池丝网印刷生产线成套设备
    3、核心技术产品收入情况报告期内,公司核心技术产品收入占营业收入比例情况如下所示:
    单位:万元
    项目 2018年 1~6月 2017 年度 2016 年度 2015 年度
    核心技术产品收入 34989.93 46661.90 33867.16 10096.64
    营业收入 35652.23 47591.93 34529.54 10384.67
    核心技术产品收入占营业收入的比例(%) 98.14 98.05 98.08 97.23
    (二)发行人研究开发体系及研发投入
    1、研发机构设置
    公司设有专门的研发部门,建立了一支以施政辉、连建军为领衔的能力突出、经验丰富的研发技术队伍。公司研发部门分为机械、电气和软件三个团队,机械团队主要负责产品的机械设计等,电气团队主要负责产品的电气布局和设计等,软件团队主要负责产品的视觉定位和操作等。为了应对太阳能电池丝网印刷设备领域的激烈竞争,公司会在新技术或新产品研发成熟后快速推向市场,提高客户的工作效率,增强客户的需求粘性。因此,公司的新产品从研发到量产的周期较短,迭代更新的速度较快。
    截至 2018年 6月 30日,公司共有研发人员 140人,占公司总人数的 21.37%。
    公司核心技术人员为施政辉和连建军,核心技术人员详细情况参见第八节“董事、监事、高级管理人员与公司治理”之“一、董事、监事、高级管理人员与其他核心人员简介”。公司研发人员和核心技术人员报告期内保持稳定,最近两年没有发生重大变动。
    公司的研发工作以市场需求为导向,以技术研发为核心,公司的产品设计开发可以分为产品立项、产品设计与开发、样机制作、工艺输出和设计确认五个阶段,公司的具体研发流程如下图所示:
    2、研发成果
    公司技术研发的主要成果如下:
    序号 项目名称 技术创新成果
    1
    全新一代太阳能印刷线控制系统的研发
    该系统主要运用了双模丝网印刷控制技术、高精度丝网对位技术、转台重复高精度定位补偿技术和视觉预校准技术,大幅提高产能,并显著提高了丝网的对位精度、平台的定位精度等参数,简化了系统的操作,降低了故障率。该项目研发取得了软件著作权《迈为太阳能电池丝网印刷控制系统软件 V1.0》。
    2
    全新一代高速太阳能电池全自动柔性印刷生产线的研发
    该项目采用双工位(印刷工位及与其相邻的等待工位)单片印刷技术,兼顾单片印刷和双片印刷的优点,利用 Ethercat 总线控制系统、2位双头印刷方式(4个卷纸站位进片),实现对多个电池片进行同步印刷和测定,大大提高产能。该项目研发取得了发明专利《一种太阳能电池片的传送方法及装置》、《一种太阳能电池片破损的判断方法》和《一种太阳能电池片的高效印刷方法及其装置》。
    3太阳能电池叠印印刷高精度旋转平台的研发
    该项目采用叠印技术,利用高精度旋转平台,通过驱动组件将丝杠螺母的直线运动转化为置物台的旋转运动,对待叠印工件进行位置角度的调整,将电池片的转化效率提高了 0.2%左右,印刷精度达到±0.005mm。该项目研发取得了发明专利《一种用于太阳能电池片印刷的偏差测定方法、印刷方法及其装置》和《一种高精度旋转平台》。
    4
    全新一代高速效率测试技术的研发
    该项目采取高速效率测试技术,利用模拟太阳光,测试电池硅片在吸收太阳光时的发电效率等性能参数,并通过分选机进行分类,该项目可以适应各种电池片的印刷工艺,并达到更高的测试产能,大大提高了工作效率。该项目研发取得了发明专利《一种太阳能电池片测试居中合针装置》和《单层 X-Y方向调整平台》。5太阳能电池片双电机卷纸传片技术的研发
    该项目通过控制器获取卷纸的瞬时线速度,据此调整卷纸传片装置主动轴的转动速度,使得卷纸的线速度与初始速度一致,从而确保了印刷的均匀,提高了印刷质量,也方便操控。该项目研发取得了发明专利《一种卷纸传片装置中保证卷纸以匀速传片的方法》。
    6全自动高精度丝网印刷机转台系统的研发
    该项目采用 4 工位转台的方式,在印刷的同时进出片,节省了时间,同时转台采用 DD马达驱动,实现更快速和更高精度的印刷,也提高了转台的使用寿命。
    7太阳能电池传感器破损判断技术的研发
    该项目利用普通传感器,根据正常硅片和破损硅片通过传感器时间的差异来判断硅片是否破损。区别于传统的利用摄像头拍照判断硅片是否对称的方法,该项目的方法控制简单,成本较低,安装方便,大大节省了空间。
    8
    太阳能电池片检测(AOI)系统研发
    该项目研发的 AOI系统采用视觉检测方式,通过视觉窗口,检测太阳能电池片的外观、正银栅线、破损检测,取代了传统的人工感觉检测方法,结构简单,实用性好。
    9太阳能电池片印刷机角度调整工艺的研发
    该项目区别于传统的圆形光栅定位方法,采用直线光栅定位技术观察直线光栅尺旋转的角度获知旋转部件旋转的角度。直线光栅方法拥有更高的重复精度,实现了真正的无间隙传动,同时成本较低,安装方便。
    10太阳能电池片高速分选系统的研发
    该项目采用直线马达机械手取片,并通过改善吸取装置,提高吸取的速度,实现太阳能电池片的高速吸取、高速搬运、高速脱离,大大提高分选速度,同时降低碎片率,分选效率达到 3000片/小时以上。
    11周转盒太阳能电池片上片及坏片剔除工艺的研发该项目通过全自动进出料控制系统和太阳能电池片坏片处理技术,由坏片处理站顶起坏片,而传送带不受阻地进行后续处理,实现了剔除坏片的同时不影响传送带的进程,提高了上片效率,降低了碎片率。
    12 智能自动缓存技术的研发
    该项目通过智能缓存技术,根据实际生产情况处理需要缓存的数量,确保个别设备出现故障时,整线依然能协调生产,大大提高了整线的生产效率,降低了突然停止和启动对整机的伤害,提高了设备的使用寿命。
    13便携式无周转盒太阳能电池片上片技术的研发
    该项目通过无周转盒上片系统采用多个机械手同时吸取,实现了系统的持续上料,并通过太阳能电池片坏片处理技术实现电池片不受阻地进行后续处理,提高了生产效率。
    14全自动丝网印刷浆料机的研发项目
    该项目改进了太阳能电池丝网印刷生产线人工添加浆料的缺陷,同时很好的保证和控制了电池片丝网印刷对铝浆的需求量,减少了浆料的耗损,提升了印刷质量。
    15电池片自动分选包装系统的研发项目
    利用柔性蜘蛛手分拣技术,使用一种并联连杆机器人——Delta机器人,通过示教编程或视觉系统捕捉目标物体,由三个并联的伺服轴确定抓具中心(TCP)的空间位置,实现目标物体的运输、加工等操作。通过机械自动收集以避免人为介入对硅片造成的磨损,可将每个工段的缺陷降到最低,防止破损的电池片流到包装环节,浪费额外的耗材和人工,起到了精益制造,避免浪费的目的。
    干燥炉新加热和测温工艺的研发项目
    该项目为丝网印刷生产线干燥工艺,采用红外陶瓷加热块,内部由电阻丝发热产生热能,经特殊处理过的陶瓷吸收,能量绝大部分以辐射形式发出,优化了射线波长范围,理想地满足实践工作中的不同要求,从而使得硅片干燥工艺达到一个新的高度。
    印刷线实时稳定传送工艺的研发项目该项目利用强负压状态下孔洞在压力差的作用下会吸附附近物体的原理,制成用以吸附片子的“真空皮带”,在现有传送带的基础上加上走气槽接上真空源制成“真空皮带”,从而实现实时稳定的片子传送。通过实物测试,在很大程度上解决了皮带相对硅片打滑的问题以及测试机硅片的稳定性问题。
    太阳能丝网印刷工艺追踪系统的研发项目
    该项目利用先进的传感技术、视觉技术来采集及实施监控工艺参数,利用 EtherCAT技术来实现数据的通信,并通过一定的算法分析,反馈、调整工艺参数,对其进行追踪,以获得最优化的工艺参数来保证电池片的各个质量指标。所有硅片可以追踪其当时生产的设备参数,正确率超过 70% ;硅片进入或离开工艺设备,到数据被收集到服务器时间延迟小于 20ms;通过该系统,实现工艺参数快速优化,节省投产周期时间大于 20%。
    全自动双头双轨太阳能电池印刷生产线的研发项目
    该项目产品采用背靠背的方式将原有的 2 套单头单轨印刷结构
    集成到 1台设备之中,将所有的控制系统集成在一起并连成整线,不仅大大提高了产能,降低了成本,还减少了占地面积。在保证各技术指标的基础上,为客户节约了占地面积及成本。双头双轨产能能够达到 5500片/h大大提高了经济效益。
    3、公司正在研发的项目
    序号 项目名称 项目描述 进展情况
    1锂离子电池全自动卷
    绕机的研发项目(注)
    立项背景:方形动力卷绕机是动力锂电池电芯制造
    的核心设备,技术含量较高。国内行业领先的锂电样机调试阶段
    池生产厂商普遍采用卷绕工艺,大大拉动了卷绕机设备的需求。目前,在动力卷绕机领域,日本、韩国的进口设备技术比较成熟,性能比较突出,大大领先国产设备。公司通过全资子公司迈展自动化进行锂离子电池全自动卷绕机项目的研发,力图通过动力卷绕机开拓锂电设备的市场,从而成为知名的锂电设备综合制造商。
    研发内容:公司研发的卷绕机采用双工位转盘结构,提高生产效率;卷针双侧拔出,不易出现抽芯现象;
    隔膜自动放卷,工作张力,连续可调;并设有除尘和静电装置;同时设置界面友好,操作简便,支持
    与 MES系统的数据通信功能。
    2晶元切割机的研发项目
    立项背景:中国是 IC市场的最大需求国,其中晶元划片机领域基本都被日本设备供应商垄断。公司通过全资子公司迈进自动化进行硅晶元划片机的研发,以硅晶元划片机为契机,开拓 IC设备的市场。
    研发内容:公司研发的晶元划片机是将晶元上的 IC
    切割进而封装成商品。晶元的大小会影响 IC的成本,同时晶元越大,对划片设备的精度要求也越高。公司研发的晶元划片机可以兼容 8寸和 12寸两个尺寸。
    样机调试阶段
    3全自动太阳能电池片双轨激光辅助选择性扩散(SE)的研发项目
    立项背景:随着太阳能晶体硅电池的飞速发展,提高电池片的发电效率成为目前行业研究的重中之
    重。SE电池是选择性扩散电池(selective emitter)。
    SE电池的主要特点是金属化区域磷高浓度掺杂,光
    照区域磷低浓度掺杂。SE 电池的效率比常规电池的效率要高,因此业内在研究采用不同的技术制作 SE电池。激光技术制作 SE 电池在工序上比常规 SE 电池工序要简单,可实现低成本投入制造高效率电池。
    研发内容:1,研发适合于 SE 项目的激光器外整形
    光路;2,研发适合于 SE项目对准功能的照明光和图像识别算法。
    研发阶段
    4全自动太阳能电池片
    双轨激光开槽(PERC)的研发项目
    立项背景:高效、低成本是目前硅太阳能电池最求的主要目标。PERC电池以高效率而领跑世界,但产业化的进程直到最近几年才有突破性进展。客户端已经开始采用这种工艺,目前激光开槽技术普遍以离线为主,大大增加了人工成本、设备成本及占地面积,效率低。在在这种背景下,研发集成到公司自身印刷线上的 PERC设备,就可以克服上面的问题。
    研发内容:全自动太阳能电池片双轨激光开槽
    (PERC)的研发项目采用进口激光器、高速振镜系
    统、多组 CCD 视觉系统以及现有的转台技术来实现电池片的开槽技术,并保证电池片的同进同出,装配到线上后不影响整线的 CT。
    样机调试结束
    5叠瓦组件激光切割设备的研发项目
    立项背景:不同于传统组件电池片之间采用汇流条连接结构,叠瓦技术组件采用串并联结构,把电池片叠加排布,可以充分利用组件内的间隙,在相同的面积下,可以放置多于常规组件 13%以上的电池片,并且由于组件结构的优化,大大减少了组件的损耗,大幅度提高了输出功率。叠瓦技术将对国内的组件封装带来革命性影响。
    研发内容:叠瓦电池通常采用激光切割工艺,工艺要求损伤深度和宽度小,通常采用的工艺为高脉冲激光器,多次切割。 该项目的叠瓦电池激光切割设
    备配备一款满足叠瓦工艺要求合适的激光器,高速振镜,平稳的大理石平台,高速转台机构以及精准的相机定位系统。
    研发阶段
    6光伏丝网印刷线自动银浆检测和供给系统
    立项背景:在太阳能丝网印刷机印刷过程中银浆的监控和添加是影响电池生产质量和产量的重要因研发阶段
    的研发项目 素,目前的生产线还没有银浆状态监控和自动添加的相关设备,需要依靠人工的观察,对生产线的产能造成很大的影响,也带来了很大的银浆浪费。
    研发内容:采用激光或视觉系统对浆料进行实时监测,并反馈到系统中,然后再研发一种自动加注银浆的结构,采用特殊的算法识别浆料多少,根据需要控制自动加注银浆的结构对银浆进行加注。
    7全自动高速太阳能电池双刮刀印刷生产线的研发项目
    立项背景:太阳能电池的产业链,包括硅料制造、硅片制造、电池制造(电池制造包括:清洗制绒、扩散掺杂、湿法刻蚀、钝化镀膜、栅线印刷、测试分选)、直至组件制造和系统安装。其中电池印刷是产业链的重要环节,其中印刷速度的提升是行业内关键的指标,对于提高电池片生产效率,提高产能,保证高精度印刷,降低破片率,减少设备投资,降低生产成本起着十分重要的作用。
    研发内容:项目产品采用原双头双轨印刷线的基础上,彻底创新新的刮刀结构,取消回墨,增加印刷行程和面积,提高电机速度,可以提高产能,降低了成本,同时整线外形的整体设计,可满足不同客户的需求。
    研发阶段
    8叠瓦组件印刷设备的研发项目
    立项背景:不同于传统组件电池片之间采用汇流条连接结构,叠瓦技术组件采用串并联结构,把电池片叠加排布,可以充分利用组件内的间隙,在相同的面积下,可以放置多于常规组件 13%以上的电池片,并且由于组件结构的优化,大大减少了组件的损耗,大幅度提高了输出功率。叠瓦技术将对国内的组件封装带来革命性影响。
    研发内容:1 采用钢网结构,保证导电胶的外形和厚度要求,此外,钢片网板相对于传统的丝网更有寿命和成本的优势。2 采用特制的钢片刮刀结构和特制的线圈磁力驱动电机,不同于传统的气缸结构,更加高速的调整行进中的抖动,保证了印刷压力的平稳。
    样机调试结束
    注:2017年9月15日,无锡先导智能装备股份有限公司向苏州市中级人民法院起诉陆泷泷、张坚、迈展
    自动化因“适用于电池卷绕设备的卷绕轴驱动装置”实用新型专利侵犯其技术秘密。2018年2月24日,江苏省苏州市中级人民法院出具《民事判决书》([2017]苏05民初916号),认为无锡先导智能装备股份有限公司要求作为商业秘密保护的技术信息因得不到载体的充分印证且本身不具有秘密性,驳回先导公司的诉讼
    请求。2018年7月13日,江苏省高级人民法院出具“(2018)苏民终868号”《民事判决书》,因无锡先导
    智能装备股份有限公司主张其技术信息构成商业秘密缺乏充分的事实依据,一审判决结果正确,驳回上诉,维持原判。该技术秘密纠纷事项不会影响锂离子电池全自动卷绕机研发项目的进度。
    2017年 12 月 15日,迈展自动化收到国家知识产权局专利复审委员会《无效宣告请求受理通知书》,无效宣告请求人侯欢申请迈展自动化“适用于电池卷绕设备的卷绕轴驱动装置”实用新型专利无效。2018
    年 6 月 1 日,发行人收到国家知识产权局专利复审委员会《无效宣告请求审查决定书》,“适用于电池卷绕设备的卷绕轴驱动装置”实用新型专利被宣告部分专利权无效。由于该专利是诸多实用新型专利中的一项专利,且该专利缩小保护范围后仍能保护发行人的创新成果,该专利被宣告部分无效对在研项目无重大影响。
    4、公司的研发投入情况报告期内,公司研发投入及所占营业收入的比重如下:
    单位:万元
    项目 2018 年 1~6 月 2017 年度 2016 年度 2015 年度
    研发投入金额 1589.62 2964.25 1591.22 623.53
    营业收入 35652.23 47591.93 34529.54 10384.67
    占营业收入比例 4.46% 6.23% 4.61% 6.00%
    (三)发行人技术创新机制
    1、升级现有的研发与设计体系
    随着技术进步不断推动光伏发电的成本下降,客户对于光伏设备产能提升的需求也日趋迫切。目前在太阳能电池丝网印刷设备领域,双头双轨丝网印刷机等前沿产品日益成为市场的主流,公司需要在现有的研发实力基础上,继续加强二次印刷技术、高精度定位技术、柔性传输技术等技术的开发,保持技术的领先性,提高技术的可靠性,在进一步增加产量、提升精度、提高效率等方面实现有利的突破。
    公司未来将不断完善研发与设计体系,升级专业化的研发设备,打造一支在智能制造装备行业拥有出色的研发能力、并可以将科研成果与产业化有机结合的研发队伍,从而为公司产品的迭代更新提供强有力的技术保障。
    2、吸引高层次人才,建设创新团队
    智能制造装备的技术含量较高,产品附加值要优于普通设备,归根结底在于智能制造装备企业的人才储备和培养。公司经过多年的锤炼和积累,目前建立了
    一支综合素质过硬、专业能力出众的研发团队,拥有 140名研发人员。
    公司未来进一步提高研发水平,势必需要持续吸引智能制造装备业务领域的高层次人才,保持研发团队锐意进取、追求极致的研发热情,鼓励产品不断推陈出新的创新精神,形成孕育智能制造装备产品和技术的平台。
    3、深入了解客户的需求公司的主导产品太阳能电池丝网印刷生产线成套设备的更新与下游应用客户的需求息息相关。公司未来会进一步通过技术服务团队保持与客户的密切交流,深入了解客户对产品的具体应用需求,公司的研发团队则根据相应的需求,进行相关硬件和软件的升级,使产品能够适应客户的个性化需求。
    公司通过紧密了解客户的需求,及时获取太阳能电池生产技术的发展趋势,准确把握市场的最新动态,不断研发具有市场前景的新技术,改进自身产品的性能,保持公司在太阳能电池丝网印刷设备领域的领先地位。
    九、安全生产和环境保护情况
    公司的主营业务为智能制造装备的设计、研发、生产与销售,并为客户提供相应的服务,公司的主导产品为太阳能电池丝网印刷生产线成套设备,生产过程不具有高危险性和高污染性。
    (一)公司安全生产情况
    公司高度重视安全生产,将安全生产的理念落实于生产的各个环节,并制定了《安全生产管理规定》、《8S 管理规范》、《突发事件应急管理办法》和《工作环境控制程序》等安全生产管理的规章制度以加强各部门生产工作的安全性,并保护职工的安全与健康。
    (二)公司环保情况
    1、报告期内公司生产经营中主要污染物的排放量、环保设施的处理能力及实际运行情况分析报告期内,发行人生产经营中主要污染物是在机件加工生产过程中产生的废液(如乳化液)和少量固体废渣,发行人将废液委托给专业污染物处置公司进行合理处置,固体废渣则由回收公司清理。
    报告期内,发行人生产经营过程中的主要污染物废液的排放情况如下:
    单位:吨
    期 间 期初结余 本期排放 本期处理 期末结余
    2018年 1~6月 - 4.28 4.28 -
    2017年 2.86 7.04 9.90 0
    2016年 1.98 2.88 2.00 2.86
    2015年 0.72 1.26 - 1.98
    合 计 - 15.46 16.18 -
    2015 年,发行人的废液排放量较小,发行人合理储存后待集中处理;2016
    年和 2017年,发行人分批妥善处置生产过程中的废液。
    2、报告期内环保投入和相关费用支出情况、环保投入与排污量匹配情况分析
    报告期内,发行人环保相关费用支出情况如下:
    单位:万元
    项目 2018 年 1~6 月 2017 年 2016 年 2015 年
    废液处置费 3.66 7.26 1.71 -
    垃圾清运费 0.66 0.96 - 0.66
    污水处理费 0.49 0.71 0.52 0.69
    劳动保护费 0.14 6.35 0.22 0.04
    环评费 - - 3.11 -
    合计 4.96 15.29 5.56 1.39报告期内,发行人的主要环保支出为废液处置费和环评费。由于前期废液排放量较少,发行人对废液进行了合理储存。自 2016 年起,发行人与废物处置公司签订处置合同,2016 年处理废液 2 吨,2017 年处理废液 9.90 吨,2018 年上半年处理废液 4.28吨,发行人的废液处置支出与废液处置量相匹配。
    公司生产过程产生的主要污染物为机件加工过程中产生的废液、少量固体废渣及噪音。现厂区的噪声符合《工业企业厂界环境噪声排放标准》相应规定,未对周边环境产生影响。对于机件加工过程中产生的废液及少量固体废渣,公司均进行了合理处置,不会对环境造成二次污染。
    报告期内,公司不存在安全生产和环境保护方面的重大违法违规行为,未发生安全生产和环境保护方面的重大事故,不存在因安全生产或环境保护问题受到过相关主管部门的处罚。
    十、境外经营情况
    截至本招股说明书签署日,公司不存在境外进行生产经营活动的情况。
    十一、公司发行当年及未来三年的发展规划
    1、整体发展战略
    公司依托于自身出色的研发实力和丰富的行业经验,致力于成为业内领先、具备国际竞争力的高端设备制造商。未来三至五年,公司将抓住本次发行上市和国家产业结构调整的历史机遇,以迈为科技的企业文化和愿景为引领,以产品的
    品质和服务为支撑,以客户的需求和价值为导向,以技术的研发和创新为驱动,巩固公司在太阳能电池丝网印刷设备领域的优势地位,同时力图在新的产品领域
    谋求一席之地,扩大公司在智能制造装备行业的影响力,为提升我国智能制造装备的研发及制造能力做出贡献。
    2、公司发行当年及未来三年的具体规划及措施
    (1)主营业务拓展规划
    公司的主营业务是智能制造装备的设计、研发、生产与销售,目前的主导产品是太阳能电池丝网印刷生产线成套设备。公司目前在该领域的技术和性能优势较为明显,市场占有率稳居前列。鉴于自动化智能装备在电气布局、机械装配等方面的相通性,公司计划未来通过持续改进研发,积极布局新的智能制造装备领域,拓展公司的主营业务。
    (2)技术研发规划
    公司经过多年的研发创新,已经研制成功单头单轨太阳能电池丝网印刷生产线和双头双轨太阳能电池丝网印刷生产线两种机型,形成了以自主研发为主导的技术开发模式,形成了深厚的技术积累和显著的研发优势。公司将在已有的研发基础上,不断加大对技术研究和新产品研发的资源投入,增强公司的科研实力,提高公司在智能制造装备行业的研发竞争力。公司在各个领域准备采取的有关研发的措施如下:
    1)在太阳能电池丝网印刷设备领域,公司将紧密结合下游行业的发展趋势
    和客户的个性化需求,进一步进行 FDL机型的研发,完善设备的性能和稳定性。
    目前公司已经实现了 FDL的销售,争取未来 FDL能够适应 140微米以下薄硅片的印刷,同时产能超过 5600 片/小时,实现太阳能电池丝网印刷生产线全新的突破。
    2)在新的产品领域,公司通过子公司进行研发,争取申请技术专利,形成
    一定的技术优势,同时攻克新产品的技术难点,研发出适合市场发展趋势的产品。
    (3)营销发展规划公司未来将继续保持公司直接开拓客户和销售顾问开拓客户相结合的订单
    获取方式,加大丝网印刷设备领域的深度挖掘,同时考虑新的产品领域的初步拓展,为此公司将采取以下措施:
    1)在丝网印刷设备领域,公司在巩固和发展与优质客户的合作关系基础上,提高营销网络的效率和稳定性,稳步提高客户的黏性和忠诚度,从而进一步提高公司的市场占有率。在国内市场,公司会进一步加强与天合光能、晶科能源等光伏龙头企业的沟通与互动,深入了解客户的使用体验和特定需求,以更优质的服务和更快的响应速度获取更多的订单,以龙头企业辐射整个市场,巩固公司在市场的领先地位。在国外市场,公司会加大对印度、越南、马来西亚为首的亚洲光伏新兴国家的市场开拓力度,发挥外部销售顾问的渠道优势,同时加快自身海外销售团队的培养和建设,充分布局亚洲光伏市场,提高公司产品在海外的市场占有率。
    2)在新产品领域,公司一方面加大营销人员的培训力度,力争早日建立一
    支能够快速抢占市场的专业销售团队,另一方面,通过行业协会、产品展览会、行业论坛等多样化的方式宣传公司的新产品,提高公司新产品的知名度,体现公司的品牌价值。
    (4)人力资源发展规划
    公司高度重视人才资源的发展,将提高员工素质和引进高层次人才作为公司发展的重要战略任务。公司未来会持续引进高水平的高级管理人员、技术人才和营销人才,扩充公司自身的人才团队。公司计划通过定期的理论和实践培训,提高作业人员的熟练程度和操作技能,并通过完善竞争和激励机制,优化人才资源的配置,提升作业人员的工作积极性。公司将采用内部挖掘和外部引进并举的方式丰富公司的营销团队,加强营销人员拓展业务的能力,为公司未来业务的开拓和延伸储备合适的营销人才。公司将紧随行业发展的趋势和客户的个性化需求,加强技术人员的知识更新和技能培训,培养出研发能力突出、行业思维先进、服务经验丰富的技术团队。公司还将努力提升高级管理人员的经营管理能力、创新服务意识和集中决策效率,使公司的管理团队拥有敏锐的市场观念、着眼全局的视野和国际化经营管理的思路。
    3、实现发展规划所依据的假设条件
    公司拟定上述的发展规划,主要依据以下假设条件:
    (1)国民经济继续保持增长态势,国家的宏观经济、政治、法律和社会环境处于正常发展的状态;
    (2)公司各项经营业务所遵循的国家及地方的现行法律、法规等无重大改变,公司所处的行业管理政策未发生重大改变;
    (3)公司所处行业本身以及上下游市场均处于正常发展的状态,没有出现重大的不利变化;
    (4)公司执行的财务、税收政策无重大变化;
    (5)公司的管理层和核心技术人员保持相对稳定;
    (6)公司本次股票发行成功,募集资金及时到位,募集资金投资项目顺利实施;
    (7)没有发生对公司产生重大不利影响的不可抗力事件。
    4、未来发展规划实施过程中可能面临的主要困难
    (1)业务规模的不断增长使公司管理水平面临挑战
    公司报告期内业务规模实现了飞速增长,本次股票成功发行及募集资金投资项目如期建成投产后,公司的营业收入将实现进一步的增长。公司未来在战略规划、财务管理、内部控制、制度建设和资源配置方面都将面临一定的挑战。
    (2)资金实力的不足
    实现公司未来三到五年的战略规划,一方面需要研究开发全新的产品应用领
    域,另一方面也需要持续开拓新的市场渠道,因此公司未来需要雄厚的资金支持。
    目前公司的融资渠道相对有限,未来公司的业务如果持续地高速增长,资金问题可能成为制约公司发展的因素。
    5、公司在上市后将持续公告有关发展规划实施的情况
    公司上市后将严格遵守相关法律、法规,通过定期报告等方式,持续公告公司未来发展规划的实施情况。
  

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